应付公司债折价.PPT

第十二章 長期負債 長期負債 應付公司債 長期應付票據 長期擔保借款 應計退休金負債 應付租賃款 遞延所得稅負債 12.1 應付公司債之性質 應付公司債之性質 發行公司債之優點 公司債之分類 公司債之評等 發行公司債之優點 與發行股票比較 較易取得資金之管道 避免股權分散 達到舉債謀利效果 享受通貨膨脹帶來之好處。 與其他長期負債比較 將大額負債劃分為許多相等的小額負債，較向單一之債權人借取大額資金容易。 公司債之分類 依是否有擔保品分 有擔保公司債 無擔保公司債(信用公司債) 依付息依據分 記名公司債 息票公司債 依債務解除方式分 定期償還公司債 分期償還公司債 可收回公司債 可轉換公司債 公司債之分類 依公司債付息範圍分 一般公司債 收益公司債 所得公司債 (盈餘公司債) 其他附特殊條件之公司債 實物償還公司債 高折價公司債(無息信用公司債) 公司債之評等 我國主要之信用評等機構為中華信用評等公司，該公司依企業償債能力之良窳加以評等，依序區分為AAA、AA、A、BBB、BB、B、CCC、CC、C與D共十大等級。 美國Moodys Investors Service及Standard Poors Corporation，亦對所有公開發行之公司債依發行公司償債能力予以評等，將公司債分為由特優至無法履行合約等七級。 12.2定期償還公司債之會計處理 定期償還公司債之會計處理 發行時之會計處理 流通在外期間之會計處理 債務清償之會計處理 發行時之會計處理 發行價格之決定與發行記錄 公司債理論價格＝未來須支付之本息依市場利率折現之現值和。 平價發行 市場利率＝票面利率，發行價格＝公司債面額 折價發行 市場利率＞票面利率，發行價格＜公司債面額 。 溢價發行 市場利率＜票面利率，發行價格＞公司債面額 。 發行時應按面額貸記「應付公司債」科目，發行價格與面額之差額以「應付公司債溢(折)價」科目記錄，列為應付公司債之附加(抵減)項目。 流通在外期間之會計處理 支付利息及期末調整 於付息日依票面利率支付利息並認列利息費用。 若結帳日非為付息日，應將上次付息日至結帳日間之應計利息調整入帳。 攤銷溢折價 直線法 直線法係將公司債之溢折價於公司債流通在外期間平均分攤之方法。 利息法 利息費用 ＝期初應付公司債帳面價值×有效利率 現金利息＝應付公司債面額×票面利率 溢（折）價攤銷數＝現金利息－利息費用 綠意公司於X2年3月1日發行面額$2,000,000、利率8%之三年期公司債，利息於每年2月28日及8月31日各付息一次，發行當日之市場利率為10%。綠意公司按利息法攤銷公司債溢折價。（6期5%：複利現值0.746215，年金現值5.075692） 公司債發行價格 =2,000,000×0.746215+80,000×5.075692 =1,898,485 發行分錄： 現金 1,898,485 應付公司債折價 101,515 應付公司債 2,000,000 2.債券折價攤銷表 日期 現金 利息費用 折價攤銷 折價餘額 帳面價值 2/3/1 101,515 1,898,485 2/8/31 80,000 94,924 14,924 86,591 1,913,409 3/2/28 80,000 95,670 15,670 70,921 1,929,079 3/8/31 80,000 96,454 16,454 54,467 1,945,533 4/2/28 80,000 97,277 17,277 37,190 1,962,810 4/8/31 80,000 98,140 18,140 19,050 1,980,950 5/2/28 80,000 99,050 19,050 2,000,000 3.公司債分錄 X2/3/1 現金 1,898,485 應付公司債折價 101,515 應付公司債 2,0