对资本市场联合监管的思考.pdf

震露鹭磅与案秘!隳媳斋践 李晓慧胡森孙涛麟 随着全球经济市场化和国际化的发展，全球化的资本市 针对SEC起诉一事，四大会计师事务所均作出回应：普 场提出了统一或联合监管的思想和理念，但基于国家主权和 华永道事务所在声明中表示，这是一个面向整个行业的议题， 各个国家对资本市场监管模式的不同，期间仍然存在许多争 而不是针对某个公司；德勤事务所表明，此事是涉及整个行 议和问题。笔者以近期发生的美国证券交易委员会(SEC)起业及专业层面的问题；安永华明和毕马威华振也发表了类似 诉“四大”的事件来分析资本市场审计联合监管的问题。 的声明。 一、SEC起诉“四大” 二、中美跨国联合监管的对话及$EC诉讼的影响 2012年12月3日，SEC宣布对五家会计师事务所的中国(一)中美跨国联合监管的对话 分公司提起诉讼，称其拒绝为SEC对中国公司涉嫌会计造假 的调查提供审计资料及文件，违反了相关证券法。这五家公 开始和中国监管层就达成双边监管协议进行讨论，但直到 司包括全球四大会计师事务所的普华永道、德勤、毕马威和 2011年，中美跨境审计监管合作才成功破冰：两国高层会晤 安永的中国分公司，以及另一家美国公司德豪国际的加盟事 时即发表联合声明，希望双方能够对两国上市公司的审计监 务所大华会计师事务所。 管问题保持对话，增进互信，并努力达成两国跨境监管协议。 SEC在发布的声明中表示，该机构的调查人员一直在调 查9家在美国上市的中国企业的潜在不当行为，而上述会计 次因东南融通事件传票德勤上海，此后，中美两国在跨境审 公司过去几个月拒绝配合这些调查，违反了美国《证券交易 计问题上的进一步合作一度搁浅。 法》和《萨班斯——奥克斯利法案》。根据上述法律，外国会 2012年5月3日，北京召开第四轮中美战略与经济对话。 计师事务所应该向SEC提供涉及在美国上市交易的任何公司 期间，中美双方就调查审计机构的工作进行了再次讨论。 的审计文件。SEC执法部门负责人在声明中表示，只有获得外 2012年10月15日，中美双方监管层就这一问题达成初步意 国会计师事务所的工作底稿，SEC才能测试基础审计工作的 向，中国证监会、财政部与PCAOB签订了美方来华观察中方 质量，保护投资者免受会计欺诈的危险。根据声明，一名行政 检查的协议，同意PCAOB派员工以观察员身份来华，观察中 法官将择日安排听证会，以决定是否对上述五家公司做出适 方对在美注册的境内会计师事务所质量控制的检查，但观察 当制裁。法官的初裁将在该起诉送达之日起300天内完成。 员仍不能获取任何有关文件资料。 率与效果。X集团的预算考核采用刚性严格与例外灵活相结 基础工作执行情况和预算编制质量情况等。通过奖罚分明的 合的原则，即按照预算刚性的原则对各责任主体的预算完成 考评体系，×集团充分调动起了员工的工作积极性，推动了 情况进行考核，但针对经营活动中出现的一些不可控的特殊 全面预算管理工作的顺利进行。瓣 情况，须经全面预算管理委员会审核批准后灵活考核。×集 团对各级预算主体的考核指标分为关键指标和辅助指标，其 研究成果) 中关键指标主要是财务指标，重点考核各级预算主体对预算 (作者单位：山东工商学院会计学院) 的执行情况和完成效果；辅助指标则侧重于评价预算管理 责任编辑李卓 60财务与会计．201305 万方数据 目前，中美双方关于上市公司审计的谈判一直步履维艰， 根据安永会计师事务所于2010年7月发布的《跨境上市 巨大的分歧在于：美国希望根据《萨班斯——奥克斯利法案》 的回顾及热点评析》研究报告，在2000年至2009年这十年 定期派专员到会计师事务所现场检查事务所的审计资料，并 间，香港联合交易所、纽约证券交易所、伦敦证券交易