试论现代企业现金流量表研究现状及应对措施.docVIP

试论现代企业现金流量表研究现状及应对措施【摘要】当前市场经济条件下，现金流量表能够较为直接的反映出企业真实的财务状况。本文将就此话题展开讨论。首先介绍了现金流量表分析的现状，然后提出了进行现金流量表分析的意义，并就此提出了应对现金流量表分析现状的具体措施，以期为现代企业的财务决策做好财务分析。 【关键词】现代企业；现金流量表；财务分析；现状；应对措施 企业的现金流量表指的就是能够反映企业在一定时间内的现金和现金等价物流入和流出的报表，它是一种动态的财务报表，反映了企业一定时期内的经营活动和投资活动。企业要编制现金流量表，其目的就在于要正确揭示企业的偿债能力、收益能力与收益质量、营运能力、再投资能力和筹资与支付能力。企业能够根据现金流量表来进行科学准确的决策，对企业的财务状况和经营成果作出相应的评价。一般来说，企业的现金流量表分析指的就是主要依靠现金流量表，并结合其他相关的资产负债表、利润表等资料，使用多种分析方法来揭示现金流量信息，它能够较为客观的反映出企业的财务信息。因此，我们有必要对企业的现金流量表进行分析。 一、企业现金流量表分析方法及存在的不足 当前，我国企业现金流量表分析方法包含了现金流量的增减变动分析、现金流量的结构分析以及现金流量的比率分析等三种方法。就现金流量的增减变动分析而言，主要包含了差异分析和趋势分析两种。其中的趋势分析又分为定比和环比两种方法。就现金流量的结构分析而言，我们认为一般采用结构百分比法。而结构分析法又分为流入结构分析、流出结构分析和流入流出比分析三种情况。现金流量的比率分析在财务报表分析中占据着重要的地位，主要指的就是现金流量与其项目数据相比所得的值。一般这种分析又包含了流动性分析、获取现金能力分析、财务弹性分析以及收益质量分析。当前，由于各种原因，我国企业的现金流量表分析还存在着很多不足，具体表现在以下几个方面： （1）当前对于现金和现金等价物的界定还存在一定的局限性和狭隘性：一般来说，现金的界定基本问题不大，但是，对于现金等价物的界定却存在一定的难处，很多国家对于现金等价物的定义各有不同，应该来说，分歧较大。我国的现金流量表借鉴了其中的有关准则，比如说IASC和美国FASB，按照这些规定，现金等价物被定义为：企业持有的，期限短、流动性强，易于转换为已知金额的现金，价值变动风险很小的投资。其中的期限短，一般来说指的就是从购买日起，三个月内到期。但是，对于这种现金等价物的定义，还有人认为有点狭隘了，对于当今社会信用日益发达的今天，直接使用现金的交易日益减少甚至于最后完全被取代，这就容易影响企业的实际经营水平。（2）企业在实际财务工作中，会使用不同的会计处理方法，这样，就容易导致同一项经济业务被归入到了不同的现金流量表类别当中去了，一旦如此，就会造成较为严重的费用化和资本化问题的产生，最终使得企业的财务决策出现与实际情况不符的情况。此外，这种情况下对现金流量的类别划分不统一就会使得企业之间的现金流量表分析存在不合理之处，会带有较为明显的人为特征。（3）现金流量表与利润表比较起来说，更具有确切性，但是，现金流量表同样可以被人操纵。一般来说，现金流量表被操作的常见情况有：利用未达账项；直接虚构业务；虚增经营性现金流入与经营性现金流出；粉饰良好的经营现金流等。这些都会对现金流量表的信息质量产生非常严重的影响，最终影响到企业财务决策和经营决策。 二、企业现金流量表分析不足的应对措施 企业的现金流量表分析，其目的就在于要综合的反映企业的现金和现金等价物的流入和流出信息，帮助报表使用者了解和评价企业获取现金及现金等价物的能力，它能够体现企业的现金获利能力、支付能力、偿债能力，根本目的就在于将表中数据转换成有助于企业进行经济决策的信息。一般来说，现金流量表的主要作用在于：对获取现金的能力作出评价；对偿债能力、支付能力作出评价；对收益的质量作出评价；对投资活动和筹资活动作出评价。企业的现金流量表分析还能够检查现金流量表的真实相关性；从总体上动态地了解企业现金变动情况和主要的变动原因；初步评价盈利的质量，解释企业一定时期的收益与现金流量的差异及原因；有助于投资人和债权人正确评价企业偿还。我们的企业在进行决策的过程中，应该尽可能的应用现金流量表，为投资者进行投资决策提供有效支持，是债权人决定其授信对象和授信额度的重要凭据，是企业管理者进行经营管理和财务管理的重要信息。我们在进行现金流量表分析的过程中，还要注意一些问题，比如说注意企业所处的生命周期对现金流量的影响；注意企业的经营特点对现金流量的影响；关注市场环境对企业现金流量的影响；现金流量的分析应结合企业生产经营特点和管理层的管理决策；现金流量的分析应灵活多样等，然后采取一定的应对措施来解决当前企业中现金流量表分析的不足