PPP项目基金合作方案.pdfVIP

汕湛高速新兴至化州段合作基金投资方案 （建议稿） 平安信托有限责任公司 基础产业投资事业部 二零一四年十一月 目录 一、主要交易安排 二、交易结构图 三、工作时间表 附表：平安信托及基础产业投资部简介 第2页 一、主要交易安排 第3页 一、主要交易安排——保险资金股权投资计划交易要素（1） 基本要素 计划名称 平安-汕湛高速新兴至化州段保险资金股权投资计划 回购主体 广东省南粤交通投资建设有限公司（简称“南粤交投”） 广东省人民政府指定广东省财政厅安排专项资金在第四年至第八年分年对平安-汕湛高速保险资金 回购安排 股权计划所持汕湛高速新兴至化州段项目公司100%股权进行回购 资金用途 用于投资汕湛高速新兴至化州段投资公司90%的股权 募投项目 汕头至湛江高速公路新兴至化州段 （简称“汕湛高速新化段”） 项目投融资总安 平安信托有限责任公司（“平安信托”） 排人 按项目主线总投资估算218.9亿的计算，各方对出资为 项目资本金投入40% ，即87.56亿元 平安湛汕高速保险资金股权投资计划作为LP （有限合伙）投入资本金90%的优先资金，即78.804 股权投资规模 亿；中铁-珞珈方圆合资公司作为GP （一般合伙）投入资本金10%的劣后资金，即8.756亿； 项目资本金投入50% ，即109.45亿元 平安湛汕高速保险资金股权投资计划作为LP （有限合伙）投入资本金90%的优先资金，即98.505 亿；中铁-珞珈方圆合资公司作为GP （一般合伙）投入资本金10%的劣后资金，即10.945亿. 8年。其中2015-2018年为建设期，2019-2023年为BT回购期。由于股权投资行为贯穿整个建设 股权维持期限 期与回购期，因此股权维持期间需将建设期与回购期一同考虑，不能单独分拆，适用利率也以人 行5年期以上贷款基准利率为参考。 投入股权形式 可赎回非参与优先股 第4页 一、主要交易安排——保险资金股权投资计划交易要素（2） 基本要素 平安-汕湛高速保险资金股权计划在汕湛高速新兴至化州段建设期及回购期内，每年从南粤交投及 股权维持费率 中国中铁股份有限公司收取股权维持费合计为8.5% （固定收益） 广东省政府、广东省交通厅和广东省财政厅对南粤交投在第四年至第八年分年回购汕湛高速新兴 还款来源 至化州段项目公司100%股权的资金支持 股本金到位计划 第一年≥80% ，第二年≥10% ，第三年≤10% ；每年提款≤3次。具体待商议。 中铁珞珈方圆作为GP认购平安中铁汕湛投资基金10%劣后份额 ，作为安全垫保障对优先级LP投 资人的分配 ； 中国中铁股份对平安中铁汕湛投资基金对汕湛高速兴华段项目提供按质、按量完工验收不可撤销