民间借贷对中小企业融资的影响.docVIP

民间借贷对中小企业融资的影响 1、相关定义 1.1、中小企业民间借贷融资的概念界定 对于”民间借贷”这一概念,国内外学者的定义不尽一致,本文所讲的”民间借贷” 是相对于正规银行金融而言的,是指自然人、企业及其他经济主体等出借人与受资人之 12 沈阳航空航天大学硕士学位论文 间以资金使用权为标的转移及约定还本付息的金融行为。只要双方当事人意见表示真实 即可认定有效,但是前提是利率不得超过人民银行规定的相关利率的 4 倍。 (1)中小企业民间借贷融资的概念 中小企业民间借贷融资往往是在一定地域范围内进行的中小企业与自然人之间以 及中小企业之间或中小企业与各种标会、行会之间形成的以货币(也可能包括少量实物) 为标的的授受信用的一种直接融资行为[32]。民间借贷根据利率水平、融资用途与交易主 体不同可分为三种类型:第一种是低利率的互助式贷款;第二种是具有较高利率水平的 信用贷款;第三种是正规或非正规中介借贷。中小企业民间借贷融资这三种形式都有涉 及,但第二种居多,个人和中小企业基于关系、信誉等因素,为生产周转需要借贷融资。 融资利率主要根据借贷双方的关系、借款人信用、借款人经济状况来决定或随行就市。 (2)中小企业民间借贷融资的特点 融资手续简单化 中小企业民间借贷以现金交易为主,借款协议多为口头协定、打借条或签借款合同, 一般不设抵押或担保,方式简单、灵活,融资快捷、便利。但随着借贷双方法律意识的 增强,民间借贷的手续越来越规范化,但较之向正规金融机构融资仍然简单。 融资形式多样化 早期的民间借贷形式多样,包括诸如互助会、合会、银背、私人钱庄、民间借贷、 当铺等形式,而今随着经济、社会飞速发展以及人们生活方式、消费观念的转变,民间 借贷又出现了一些新形式,比如有的会所兼有民间借贷行为,有的借贷交易通过”中国 民间借贷网”等完成。 融资利率市场化 中小企业民间借贷融资利率一般是由资金供求关系决定的,但借贷利率往往远高于 银行的贷款利率,尤其是江浙一带和东南沿海发达地区利率更高。 融资来源广泛化 中小企业民间借贷资金的供给主体往往来自各行各业,参与主体的广泛性决定了借 贷资金来源的广泛化,包括:自然人资金、企业法人资金以及私募基金、信贷资金、海 外热钱等。 13 沈阳航空航天大学硕士学位论文 1.2、P2P 网络借贷的概念 第一节 P2P 网络借贷的概念 一、P2P 网络借贷的概念 P2P 网络借贷是一种随着网络技术的发展起源于国外,随后传至国内的新 型借贷模式。从概念上来说,P2P 这一术语本身是互联网领域范畴,是该领域 的一个学理概念。P2P(peer to peer)即对等计算,可以简单的定义成通过直 接交换来共享计算机资源和服务,而对计算模型应用层形成的网络通常称为对 等网络。1而当网络借贷与 P2P 结合在一起时,则表示的是个体与个体之间通过 网络平台,进行信息交换,实现直接借贷。在实践中,国内一般将这种新型的 借贷方式称为”人人贷”。P2P 借贷并不是一种新事物,事实上,这种非机构 性的贷款一直是世界经济活动的一部分,它的创新之处在于与互联网相结合的 层面上2。P2P 网络借贷是民间借贷的一种新形式,它促成了民间拥有不少闲余 资金的所有者和资金需求者之间以直接借贷为特征的债权债务关系。在我国, 商业银行在信贷市场上处于一种垄断的地位,它对信贷业务有着严格的操作流 程和规范3,而 P2P 网络借贷缺乏相应的监管机制,贷款的操作流程和规则可由 网贷平台自行规定。一般来说,在我们通常理解的商业银行贷款概念中,商业 银行对外贷款构成的是银行与借款人之间的债权债务关系,而储户与银行直接 形成另一个实际上的债权债务关系,储户(资金提供者)与借款人之间没有直 接的法律关系;而 P2P 网络借贷与银行不同,它使得资金所有者绕过了银行, 通过网络平台提供的一系列服务和信息,直接与借款人形成债权债务关系,从 一定程度上看,可归于金融托媒的概念之中。亦有学者将 P2P 网络借贷归于投 资性众筹中的债务型众筹4。 同时,P2P 网络借贷作为一种金融创新,已然是民间金融不可忽视一股新 生力量,在正式金融之下,这种非正式金融的力量正悄然聚集。金融创新的发 6 展一方面会给人们带来利益上的满足,另一方面也伴随着危机的潜伏。与金融 创新分不开的是一国政府部门的监管,而这种金融监管必然会相对滞后于金融 创新的出现。因此,在对待金融领域新生的事物,监管层总是要谋定而后动, 一方面在现有的法律框架下考虑对金融创新带来的负面影响进行抑制,另一方 面则要在现有的法律基础上重新做出调整或安排,以引导金融新事物的良性发 展和防范可能的风险。所以,对于中国 P2P 网络借贷平台的法律问题的探究, 我们需要从 P2P 网络借贷的概念出发,结合它的起源与国内的兴起