中信锦绣二号推介计划.ppt

* * * * * * -*- 中信锦绣二号项目收益 假设基金投资年收益率为20% 净收益 年管理费、保管费 投资者收益 此时基金优先受益人年收益率为10%，次级受益人平均年净收益率达到36.59% 收益测算 扣除信托费用后收益部分15% 管理奖励 次级收益万元 优先收益 基金总收益 次级收益率 为36.59% -*- 中信锦绣二号基金信托方案 中信锦绣二号基金管理体系 基金信托受托人/管理人 投资机遇与投资策略 项目储备与盈利预测 推介进程与认购事项 目 录 -*- 推介进程 2007年初 2007年6月 中信锦绣二号投资项目确定 内部流程； 银监会报备； 与投资者及销售渠道的沟通； 基金结构确定； 相关文件准备； 2007年7月 2007年8月 2007年9月 开始募集次级受益权； 中信锦绣二号股权投资基金信托正式设立； 开始募集优先受益权； 中信锦绣二号项目进程 中信锦绣二号股权基金信托计划于2007年7月完成资料准备； 中信锦绣二号于2007年8月开始募集次级受益权资金并接受订金； 2007年9月次级受益权达到20亿元人民币后中信锦绣二号正式成立； 中信锦绣二号成立后开始募集优先受益权资金 -*- 次级受益权 最低认购额 2000万元人民币 优先受益权 2000万元人民币 认购费用 另行交纳认购金额的2%； 无 基金认购 认购事项 其他事项 投资者应从名下账户划拨认购款 到期收益将分配至投资者的资金交付账户 认购订金 认购金额的10% 无 * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * TRUST FIRST 中信锦绣二号股权投资基金信托 项目推介 中信锦绣私人股权投资基金信托产品 本资料仅供中信信托特定投资者使用，未经允许不得复制、引用或分发 -*- 中信锦绣二号基金信托方案 中信锦绣二号基金管理体系 基金信托受托人/管理人 投资机遇与投资策略 项目储备与盈利预测 推介进程与认购事项 目 录 -*- 产品结构 产品名称：中信锦绣二号股权投资基金信托计划 基金信托规模：总规模20～30亿元人民币 - 次级受益权20亿元，由机构投资者、个人投资者、管理人认购； - 优先级受益权10亿元，由机构投资者认购； 基金信托期限：次级受益权7年、可提前终止或延长；优先受益权不超过2年， 优先-次级结构 基金规模 10亿元 优先级受益权 20亿元 次级受益权 管理人 个人投资者 机构投资者 注：次级受益权募集后根据基金运作需要发行优先级受益权 -*- 产品结构 基金化信托产品要素 ???? 受益人规模：合格的机构投资者数量不限，自然人人数不超过50人 ???? 投 资 方 向：地产领域的股权投资、IPO配售和定向增发项目；其他领域包括能源、 通信、金融等的股权投资、IPO配售和定向增发项目； 地产领域投资不少于次级受益权净值的50%； ??? 基金信托期限：次级受益权7年（根据合同约定可提前终止或延长）; 优先受益权不超过两年 ??? 基金信托规模：次级受益权20亿元人民币，优先受益权不超过次级受益权净值的50% ???? 基金类型：私人股权投资基金(PEIT) ???? 产品名称：中信锦绣二号股权投资基金信托计划 ??? 保管人：中信银行股份有限公司 ???? 受托人：中信信托有限责任公司 ???? 管理人：中信锦绣资本管理有限责任公司 -*- 次级受益权 优先受益权 管理奖励 基金收益的15% 无 产品结构 基金要素 优先受益权信托金额×1%/年 预期收益 年化收益率预期5%-30% 年化收益率预计5%-10% 管理费用 次级受益权上一年末资产净值×1.5%/年 收益支付方式 年收益率超过20%的部分可以分配 分配时间及方式由管理人确定 到期分配信托财产 每年分配约5%-10%的固定收益，根据基准利率水平相应调整 到期从信托财产中支付本金 风险保障 受托人、管理人认购以共担风险 本金和收益由次级受益权保障 -*- 基金信托方案 产品流动性 次级受益产品为半封闭式；成立二年后对次级受益人每年提供转让机会； 优先受益产品为封闭式： 受益人的流动性安排 申请日期：每年估值报告公告后的三个工作日内； 转让折价：委托转让时，每年开放申请截止日累计