金融信托与租赁课件第七章--基金信托业务.pptVIP

第九十五条 非公开募集基金募集完毕，基金管理人应当向基金行业协会备案。对募集的资金总额或者基金份额持有人的人数达到规定标准的基金，基金行业协会应当向国务院证券监督管理机构报告。 　　非公开募集基金财产的证券投资，包括买卖公开发行的股份有限公司股票、债券、基金份额，以及国务院证券监督管理机构规定的其他证券及其衍生品种。 　　第九十六条 基金管理人、基金托管人应当按照基金合同的约定，向基金份额持有人提供基金信息。 　　第九十七条 专门从事非公开募集基金管理业务的基金管理人，其股东、高级管理人员、经营期限、管理的基金资产规模等符合规定条件的，经国务院证券监督管理机构核准，可以从事公开募集基金管理业务。 本章小结 一、基金信托的含义与特征 二、投资基金的内部组织结构 三、投资基金的性质与功能 四、投资基金的类型 1、公司型、契约型基金的含义与区别 2、开放型、封闭型基金的含义与区别 3、封闭型基金转为开放型基金的原因 五、投资基金的运作 六、私募基金 练习题 一、名词解释 投资基金;封闭型与开放型基金;契约型与公司型基金 ；私募基金 二、填空题 1．契约型基金是一种不具备 的虚拟公司,直接表现为一种投资信托。 2．发起人首次认购基金份额不低于总份额的____。 练习题 三、单项选择题 1.下列不属于发起人必备条件的是 。 A至少有一家金融机构 B均为公司法人 C有三年以上盈利记录 D实收资本在基金规模一半以上 2.我国规定可充当基金托管人的机构为 。 A信托投资公司 B证券公司 C基金管理公司 D商业银行 3.可直接向基金发行机构赎回的基金为 。 A契约型基金 B公司型基金 C开放型基金 D封闭型基金 练习题 四、多项选择题 1.投资基金有很多称谓，在美国人们通常称之为 。 A共同基金 B单位信托基金 C互惠基金 D股份公司 E投资公司 2.基金信托的特征有 。 A专业管理，专家操作 B组合投资，分散风险 C资产经营与保管相分离 D利益共享，风险共担 E以纯粹的投资为目的 练习题 3．我国《证券投资基金管理暂行办法》规定的主要基金发起人有 。 A证券公司 B基金托管人 C信托投资公司 D基金管理公司 E自然人 练习题 五、判断题 1.在英国人们把投资基金称为单位信托基金。（ ） 2.基金管理人不参与投资收益的分配。 （ ） 3.投资基金通过买入股票可控制发行公司（ ） 4.从投资信托的大众化或经营上募集、销售证券的观点看，公司型优于契约型基金。 （ ） 5.在金融市场发达国家，开放基金远远多于封闭基金。 （ ） 6.发起人应保证在基金续存期内持有的基金份额不低于20%。 （ ） 7.我国《证券投资基金管理暂行办法》规定：每个发起人的实收资本不少于3亿元人民币。（ ） 练习题 六、问答题 1．简述投资基金的功能 2．试分别比较封闭型与开放型基金、契约型与公司型基金。 七、论述题 试分析投资基金的性质。 二、开放型基金与封闭型基金 根据基金单位是否可赎回，即基金规模是否固定，投资基金可分为开放型基金与封闭型基金。 （一）开放型基金 开放型基金是指基金管理公司在设立基金时，发行的基金单位总份数不固定，基金总额也不封顶，可随时根据实际需要和经营策略而增加或减少。投资者中途可随时通过内部交易柜台向基金管理公司或基金公司增购或者赎回基金单位，购买或赎回基金单位的价格是以基金净资产价值来计算的。 二、开放型基金与封闭型基金 （二）封闭型基金 封闭型基金是指基金单位总额在基金合同期限内固定不变，基金单位可以在依法设立的证券交易场所交易，但基金单位持有人不得申请赎回的基金。在基金有效期内，投资者可以在二级市场上转让基金单位，价格在其资产净值的决定下，受基金市场供求关系的影响。 二、开放型基金与封闭型基金 （三）开放型基金和封闭型基金的区别 1.发行规模不同。开放型基金发行的基金单位数额不受限制，可增可减，而封闭型基金发行的基金单位数额是限定的。 2.变现方式不同。开放型基金可以直接向基金发行机构赎回，主要依据基金资产净值来定价，并不受时间限制；封闭型