财务报表分析-1总论.ppt

建议教材与教学参考书 主教材：郭泽光：《财务报告分析》，高等教育出版社，2007 教学参考书： 1.张新民：《企业财务报表分析》，对外经贸大学出版社，2001 2.赵国忠：《财务报告分析》，北京大学出版社，2002 3.李心合、赵华：《会计报表分析》，中国人民大学出版社，2004 4.张先治：《财务分析》，东北财经大学出版社，2002 5.利奥波德，伯恩思坦、约翰.维欧德(美)：《财务报表分析》，北京大学出版社，2004 第一章 财务报告分析概述 教学目的：通过本章学习，掌握财务报表分析的含义，了解财务报表分析的主体、内容和资料来源，理解财务报表分析的目标和程序，掌握财务报表分析的方法，明确财务报表分析应注意的事项。 教学重点：财务报告分析的主要内容；财务报告分析的原则和程序；财务报告分析的基本方法 第一节 财务报告分析的基本理论 一、财务报告分析的概况 （一）财务报告与财务报表的含义及关系 （二）财务报告的分类 （三）财务报告分析的产生与发展 1.财务报告分析的含义 是以企业基本活动为对象，以财务报表为主要信息来源，以分析和综合为主要方法的系统认识企业的过程。 2.财务报告分析的历史 ⒈为贷款银行服务的信用分析 ⒉为投资从服务的收益分析 ⒊为经营者服务的管理分析 3.财务报告分析的对象：企业的各种基本活动 具体可概括为：筹资活动，投资活动，经营活动 4.财务报告分析的结果：分析人对企业作出某些判断。即了解过去，评价现在，预测未来 ⒈外部分析人：对偿债能力，收益能力评价 ⒉内部分析人：找出问题解决问题 4.财务报告分析的过程：分析和综合的统一 二、财务报告分析的主体及目的 投资者 债权人 经营者 政府 公司员工 其它利益相关者 三、财务报告分析的内容 偿债能力分析（短期、长期） 资产运用效率分析 获利能力分析 发展能力分析 其他分析（综合分析、预警分析等） 几方面是相互联系的，分析时要综合考虑 第二节 财务报告分析的程序和基本原则 一、 财务报告分析的程序 一般分为：准备、实施、综合与评价三个阶段。具体包括： 1.明确分析目的 2.设计分析程序 3.收集有关信息 4.将整体分为各个部分 5.研究各个部分的特殊本质 6.研究各部分之间的联系 7.得出分析结论并报告 二、财务报告分析的基本原则 实事求是原则 全面分析原则 系统分析原则 动态分析原则 定量分析与定性分析结合原则 成本效益原则 第三节、财务报告分析的资料 一、财务报表 资产负债表及期附表 利润表及其附表 现金流量表 二、会计报表附注及财务情况说明书 三、审计报告 四、其它信息资料 第四节、财务报告分析的方法 一、比较分析法 1.含义 2.比较标准：历史标准，同业标准，预算标准 3.比较方式： 绝对数比较 变动额=实际值-标准值 相对数比较 变动百分比=（实际值-标准值）/标准值 3.优缺点 4.使用比较分析法应注意： 指标的可比性 企业间的可比性 当比较基数为负数、零、数值较小时，为避免得出错误结论，应采用其它方法。 二、比率分析法 1.含义 2.分类 相关比率 构成比率 投入产出比率 3.优缺点 三、趋势分析法 1.含义 2.分类 定期趋势百分比=本期金额/确定期间金额 环比趋势百分比=本期金额/上期金额 3.运用 例：某公司2002—2006年相关财务数据如下： 项目 2002 2003 2004 2005 2006 销售额 10600 10631 11550 13305 17034 净利润 923 332 374 1178 1397 每股收益 2.54 0.97 1.10 3.52 4.31 每股股息 1.6 1.62 1.63 1.71 1.9 简要评价公司的经营业绩。 四、因素分析法 1.含义 2.分类 3.运用程序 （1）确定影响因素。根据经济指标的形成过程，明确该经济指标受哪些因素影响。 （2）建立因素关系式。分清主要因素和次要因素，建立影响因素与经济指标的数量关系。 （3）计算差异。将该指标实际数与分析标准数比较，求出实际脱离标准的差异。 （4）分析各因素变动对经济指标的影响。 例：某公司相关财务资料如下： 项目 2005 2006 总资产产值率 82 80 产品销售率 94 98 销售利润率 22 30 总资产利润率 16.96　　 23.52 分析相关因