- 1、原创力文档(book118)网站文档一经付费(服务费),不意味着购买了该文档的版权,仅供个人/单位学习、研究之用,不得用于商业用途,未经授权,严禁复制、发行、汇编、翻译或者网络传播等,侵权必究。。
- 2、本站所有内容均由合作方或网友上传,本站不对文档的完整性、权威性及其观点立场正确性做任何保证或承诺!文档内容仅供研究参考,付费前请自行鉴别。如您付费,意味着您自己接受本站规则且自行承担风险,本站不退款、不进行额外附加服务;查看《如何避免下载的几个坑》。如果您已付费下载过本站文档,您可以点击 这里二次下载。
- 3、如文档侵犯商业秘密、侵犯著作权、侵犯人身权等,请点击“版权申诉”(推荐),也可以打举报电话:400-050-0827(电话支持时间:9:00-18:30)。
- 4、该文档为VIP文档,如果想要下载,成为VIP会员后,下载免费。
- 5、成为VIP后,下载本文档将扣除1次下载权益。下载后,不支持退款、换文档。如有疑问请联系我们。
- 6、成为VIP后,您将拥有八大权益,权益包括:VIP文档下载权益、阅读免打扰、文档格式转换、高级专利检索、专属身份标志、高级客服、多端互通、版权登记。
- 7、VIP文档为合作方或网友上传,每下载1次, 网站将根据用户上传文档的质量评分、类型等,对文档贡献者给予高额补贴、流量扶持。如果你也想贡献VIP文档。上传文档
查看更多
金融,投资,投行,行业分析,基金,行业报告
金融工程|专题报告
2016年08月22 日
证券研究报告
CTA新领域:期权量化交易策略研究
张超 S0260514070002
广发证券金融工程
2016年8月
目录 2
01 02 03 04
可行性分 趋势交易 模式匘配 总结
析 策略 择时交易
策略
3
01
01
02
02 01
03
03
| 可行性分析 |
04
04
CTA策略分类 4
CTA策略分类方法
品种 交易类型 交易频率 策略模式
股指期货 超高频交易
趋势策略
商品期货 投机策略 高频交易
反转策略
国债期货 套利策略 日内交易
预测策略
ETF期权 低频交易
可行性分析 5
BS期权定价公式:
认购期权的价格的变动和标的价格的变动具有正相关关系
认沽期权的价格的变动和标的价格的变动具有负相关关系
可行性分析 6
认购期权不ETF的日内价格相关性 Call实值不ETF日内价格相关系数
--Call/ETF 日内价格相关系数
您可能关注的文档
- 金融投资行业分析-5年200倍的打板策略?涨停板相关研究.pdf
- 金融投资行业分析-50ETF期权与50期货套利收益测——衍生品系列研究之(二).pdf
- 金融投资行业分析-2016年春季策略研讨_量化择时之由连续到离散.pptx
- 金融投资行业分析-2016年春季策略研讨_如何将阿尔法因子转化为超额收益.pptx
- 金融投资行业分析-2016年春季策略研讨_择时新视角:捕捉趋势中的绝对收益.pptx
- 金融投资行业分析-2016年中期策略-兴财富:基于市场主要矛盾的趋势判断框架.pdf
- 金融投资行业分析-2017年策略报告_利率上行,通胀走高.pdf
- 金融投资行业分析-Alpha因子库精简与优化——《因子选股系列研究之十》.pdf
- 金融投资行业分析-A股量化择时之二:预测与对策相结合的择时体系构建.pdf
- 金融投资行业分析-Fintech改变金融~海外市场经验.pdf
- 金融投资行业分析-Fintech改变金融~中国市场经验.pdf
- 金融投资行业分析-FOF管理之如何选择ETF基金.pdf
- 金融投资行业分析-FOF系列专题之二:详解不同目标下的FOF资产配置方案.pdf
- 金融投资行业分析-FOF系列专题之三:两类FOF配置思路,指数化相对收益及绝对收益.pdf
- 金融投资行业分析-FOF系列专题之一:海内外FOF简介,从耶鲁模式看FOF资产配置方案.pdf
- 金融投资行业分析-并购主题量化研究系列之一:外延扩张主导市场,创业板必劫后重生.pdf
- 金融投资行业分析-策略研究_+主题策略周报:高送转主题进行时,量化精选高送转预期标的海.pdf
- 金融投资行业分析-产品创新专题报告系列之十六:商品指数基金的海外发展与本土实践.pdf
- 金融投资行业分析-产品创新专题报告之十七:量化基金正当时.pdf
原创力文档


文档评论(0)