广东风华高新科技股份有限公司可行性研究报告.PDFVIP

广东风华高新科技股份有限公司 可行性研究报告 项目名称：澳大利亚霍索恩资源有限公司 股权投资项目 承担单位：广东风华高新科技股份有限公司 编写时间：2012 年7 月 目 录 1.项目概况1 2.提出项目的目的和必要性1 2.1 实施项目的目的1 2.2 实施项目的必要性1 3.目标公司的现状分析 4 3.1 目标公司的基本情况 4 3.2 目标公司股权结构5 3.3 目标公司财务状况8 3.4矿权权益情况10 3.5企业管理状况15 4.目标公司的外部环境：17 4.1 澳大利亚投资环境分析17 4.2 中澳经贸环境17 4.3 目标公司主要矿权周边环境及条件18 4.项目实施的具体方案20 4.1 投资方式20 4.2 实施计划21 5.项目实施的预期经济效益分析22 5.1 目标公司发展规划22 5.2 目标公司拟投资项目22 5.3投资回报分析43 6.项目风险及对策45 6.1 法律政策风险45 6.2 市场风险46 6.3 经营管理风险46 6.4 外汇风险47 6.5 资源风险47 7.结论与建议47 I 1.项目概况 澳大利亚上市公司Hawthon Resources Limited （中文译名：霍索恩 资源有限公司，以下简称“霍索恩”或“目标公司”或“HAW”）是一家 澳大利亚上市的铁矿石和金矿初级阶段勘探企业(ASX 证券代码: HAW)， 总股本为2,137,441,493股，拟向新投资者共计增发1,150,930,034股（最 终以认股价格确定），增发后总股本达到3,288,371,527股。 公司2011年营业收入为20.8亿元，净利润为16,456.93万元，截止 2012年3月底，公司总资产为32.3亿元，净资产为22.3亿元，资产负债率 为29.67%，资金状况良好。根据公司“一业为主，适度多元化”的发展 战略，公司拟以自有资金现金出资，通过风华矿业投资控股（香港）有 限公司投资不超过6,412,324.48澳元，收购目标公司增发股份不超过 493,255,729股，每股价格不高于0.013澳元。 2.提出项目的目的和必要性 2.1 实施项目的目的 目标公司具备较高的投资价值，既符合国家和广东省的资源战略取 向，又与公司一业为主、多业并举的发展战略高度匹配，更可发挥公司 大股东产业优势。 2.2 实施项目的必要性 2.2.1 全球黄金需求再创历史新高 在金融危机的背景下，黄金在维护世界各国经济安全和金融安全、 保证世界金融体系良性运转中发挥更加重要的作用。2011年全球黄金需 求再创历史新高，其中投资需求为主要驱动力。全球需求量共计4，067.1 吨，同比增长0.4%，价值约合2，055亿美元。这是全球黄金需求价值首 次超过2，000亿美元。黄金需求的增长也使得国际金价持续上涨，2000 年黄金价格才200美元/盎司左右，2011年竟冲高到1900美元/盎司以上。 1 近10年黄金价格趋势图 2.2.2 我国黄金市场需求持续增长 中国已经成为世界黄金增量第一、需求量第二的国家据中国黄金协 会最新统计数据显示，2011年中国延续高速增长态势，并有望在2012年 成为全球黄金最大需求国。 2011年，全国黄金消费量761.05吨，比上年增加189.54吨，同比增 长33.2%。其中：黄金首饰456.66吨，同比增长27.9%；金条213.85吨， 同比增长50.7%；金币20.80吨，同比增长25.2%；工业用金53.22吨，同 比增长12.3%；其他用金16.52吨，同比增长93.9%。 2.2.3 澳大利亚矿产资源极为丰富 澳大利亚矿产资源极为丰富,已探明矿产储量居世界前列的有金、 铀、铁、铝土矿、铁、煤、稀土钒等。迅速的资源