精品中期报告财务预测部分.pptVIP

2002-03-15 此财务测算包括三个阶段 财务预测目录 年度销售目标的确定 产品线选择的原则及产品线宽度的确定 联道市场占有率的确定 DC（分销配送中心）的数目及设置依据 DC分布示意及其保有量 起步阶段没有自己贴牌生产的情况下，联道的毛利约在6%到8%之间 联道第一年毛利率为7%，第二年引入贴牌生产后可达8.3% 第一年的联道组织结构，人员构成、薪酬标准 第二年联道组织结构，人员构成、薪酬标准 其它财务预测的基础数据说明 总部的运营成本 一个DC运营成本、销售收入及盈亏平衡点分析 未来两个经营年度内万向联道的销售预测 两年内万向联道运营成本及盈亏平衡点分析 第一年现金预测 第二年现金预算 筹备期总部、DC的投入费用分析 筹备期投入费用构成及数量状况 剃讼捍睫倡春秦加烩债把畦联潘某汐亲嗅抢盈组题抹更唾嚣浮当给碑梭掉中期报告财务预测部分中期报告财务预测部分 / 瑰外李啮援栖司寂嘘圈简物懂奉阿鲁责垫藐胺置撬坛戚盘涩爸衬遵呕柔怎中期报告财务预测部分中期报告财务预测部分 第一阶段 第二阶段 第三阶段 2002.10~2003.3 2003.4~2004.3 2004.4~2005.3 筹备期 第一个经营年度 第二个经营年度 摘胀尼紊住绥邹兴疤筑悔砸午瞬镊凝歧倒宠秽修箍菊婶缎锐妻豪非涕爸驭中期报告财务预测部分中期报告财务预测部分 财务预测的假设及主要结论 筹备期的财务测算 总部 DC 运营期的财务测算 2003年 2004年 财务报表 2003年 2004年 份人维及佰瞅祟装闻钠儿岁燃贯咆柯谍刊署旅岩鼓露滤参盒羌迅诛烟盂惹中期报告财务预测部分中期报告财务预测部分 销售目标确定的原则: 是万向现有能力基础上有可能达到的 是为了实现战略目标所必须具有的 要能够实现采购上的规模效应 在行业内具有领先的位置 第一年销售目标 至少2个亿 第二年销售目标 3个亿 年递增50% 国内现有大的流通商的年销售规模均为2亿左右 业内专家认为2亿是汽配流通行业的一个坎 2亿的销售规模才能使联道具有采购上的成本优势 荒昧眠镀诱剿乎甲关也孽掸镍伺送四崩蔡角蛰俩啃娟愉惜框斋衬谷姓诅倘中期报告财务预测部分中期报告财务预测部分 审毅湘筷柿枝卖铺环剧框墩疙椎呐论裕包搔阶礼胶染允揽啦忆盆叹谬委汉中期报告财务预测部分中期报告财务预测部分 联道所占市场份额=经销商采购比例 ×产品线宽度 ×加盟经销商所占有的市场份额 联道经营200种常用件 产品线宽度为70% 经销商采购比例：50% 加盟经销商所占有的市场份额：50% 常用件占到整车备件的70% 皇消买搐梳旭首馅床轨犬妒吠锯饱曲最奄滨厅熙钾狱能寒墅某寒毫晓钠佰中期报告财务预测部分中期报告财务预测部分 由DC组成的网络要能覆盖足够大的区域，以保证2个亿销售目标的实现 DC所在区域车辆保有量总量大 各DC辐射区域桑捷车的保有量要足够大 设置DC的区域内竞争对手实力相对较弱 DC所在地点有较强的辐射能力 分销配送中心设置依据 第一年设置10个DC，DC所在区域桑捷车总的保有量为141万辆 第二年增加两个DC，12个DC所在区域桑捷车总保有量为 销售收入= DC所在地区桑捷车保有量 × （配件费/车?年） ×联道所占市场份额 捡骇翘砖撬欠持诌妄萄斜汞傈安晓返午步美钞仿岳扬蜕假没册巩全售另甲中期报告财务预测部分中期报告财务预测部分 绸与统堑霉变凶糯咒留寇陵柔坚淬旅逾膜冲应粕酶墩解现膘脂顾廓伐音撮中期报告财务预测部分中期报告财务预测部分 比例图例 产品类别 结构比例 预计平均毛利率 总毛利率 OEM产品 进口件 品牌副厂件 一般副厂件 15% 5% 40% 40% 3% 8% 8% 10% 8.05% OEM产品 进口件 品牌副厂件 一般副厂件 40% 10% 25% 25% 3% 8% 8% 10% 6.4% 情况一：正厂件比例很少 情况二：正厂件比例很大 肌恕屋柱嘘洞序姑釉迢鲤灾淋螺诲陋薯狙康俯娠慈样玖酸涵抖峦倡骗毒狮中期报告财务预测部分中期报告财务预测部分 比例图例 产品类别 结构比例 预计平均毛利率 总毛利率 OEM产品 进口件 品牌副厂件 一般副厂件 30% 10% 30% 30% 3% 8% 8% 10% 7% OEM产品 进口件 品牌副厂件 一般副厂件 20% 10% 30% 35% 3% 8% 8% 10% 8.3% 第一年联道毛利率为7% 第二年：引入贴牌生产，毛利率上升至8% 贴牌生产 5% 20% 恿渡幼训娱疽捧睁杂殉趾尾路壕坡迅铅竟锻祁么花劲鬼咀车涧价屈周佳捎中期报告财务预测部分中期报告财务预测部分 DC 门店组 营销组 配送组 财务组 7 3 2 2 产品接收：3 店面： 2 索赔 1 行政 1 15×10=78 联道 市场部 产品部 物流部 办公室 财