精功集团有限公司主体与2017年-大公国际资信评价有限公司.PDF

主体与中期票据信用评级报告 大公信用评级报告声明 为便于报告使用人正确理解和使用大公国际资信评估有限公司（以下简称“大公”）出 具的本信用评级报告（以下简称“本报告”），兹声明如下： 一、大公及其评级分析师、评审人员与发债主体之间，除因本次评级事项构成的委托关 系外，不存在其他影响评级客观、独立、公正的关联关系。 二、大公及评级分析师履行了实地调查和诚信义务，有充分理由保证所出具本报告遵循 了客观、真实、公正的原则。 三、本报告的评级结论是大公依据合理的技术规范和评级程序做出的独立判断，评级意 见未因发债主体和其他任何组织机构或个人的不当影响而发生改变。本评级报告所依据的评 级方法在大公官网（）公开披露。 四、本报告引用的受评对象资料主要由发债主体提供，大公对该部分资料的真实性、准 确性、完整性和及时性不作任何明示、暗示的陈述或担保。 五、本报告的分析及结论只能用于相关决策参考，不构成任何买入、持有或卖出等投资 建议。 六、本报告债项信用等级在本报告出具之日至本期票据到期兑付日有效，主体信用等级 自本报告出具日起一年内有效，在有效期限内，大公拥有跟踪评级、变更等级和公告等级变 化的权利。 七、本报告版权属于大公所有，未经授权，任何机构和个人不得复制、转载、出售和发 布；如引用、刊发，须注明出处，且不得歪曲和篡改。 主体与中期票据信用评级报告 发债主体 精功集团原名浙江精功集团有限公司，由原绍兴县杨汛桥镇经济 实业公司和浙江宝业建工集团公司共同出资组建，公司于1996 年1 月 23 日在原绍兴县成立，初始注册资本为7,368 万元，其后经过多次增 资及股份转让，根据公司2007 年9 月 17 日股东会决议和修改后的章 程，公司注册资本增至人民币28,500 万元，由金良顺、方朝阳、高国 水、孙卫江、金建顺、杨建江、傅祖康等24 位自然人共同出资。截至 2017 年3 月末，公司注册资本为 120,000 万元，由绍兴精汇投资有限 公司（以下简称“精汇投资”）及金良顺、方朝阳、高国水、孙卫江等 24 位自然人共同持股，其中第一大股东精汇投资持股比例为76.25%。 金良顺为精汇投资第一大股东，其持有精汇投资30.53%的股权，并直 接持有公司 6.82%的股权，金良顺直接和间接持有精功集团 30.10%的 股权，是公司的法定代表人及实际控制人。 公司主要从事钢结构件制作，机电一体化机械设备及零部件等的 加工和销售，建筑安装施工，房地产开发经营，轻纺原料的生产及营 销等。公司经过几十年的发展，形成了以多行业为支柱的多元化经营 模式，业务多样性较强。近年来，公司逐步发展成具有较强竞争力的 投资控股型企业集团，并在钢结构建筑、装备制造、绍兴黄酒酿造等 产业保持国内领先水平。 截至2017 年3 月末，公司合并范围内有3 家上市子公司及多家控 股子公司。三家上市公司分别为长江精工钢结构（集团）股份有限公 司（以下简称“精工钢构”）、会稽山绍兴酒股份有限公司 （以下简称 “会稽山”）和浙江精功科技股份有限公司（以下简称“精功科技”）， 股票代码分别为600496.SH，601579.SH 和002006.SZ。精功科技、浙 江精功置业开发有限公司（以下简称“精功置业”）及精工控股集团有 限公司（以下简称“精工控股”）与其子公司精工钢构及浙江佳宝新纤 维集团有限公司（以下简称 “佳宝新纤维”）为公司主要的经营主体。 发债情况 本期票据概况 精功集团拟在银行间市场交易商协会注册总额为20亿元的中期票 据，分期发行，本期为第一期，发行金额 10 亿元人民币，发行期限3 年，票据面值 100 元，到期日按照面值兑付。本期票据采用单利按年 计息，不计复利，每年付息一次，到期一次还本，最后一期利息随本 金的兑付一起支付。 本期票据无担保。 4 主体与中期票据信用评级报告 募集资金用途 本期票据拟募集资金10 亿元，其中2 亿