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企業、會計與財務概論課程 知識增益系列 課程一：會計學新透視 單元四：財務分析 學習資源閣 財務報表可呈報公司在特定時間的財務狀況，及在一段時間內的財務表現。但 是，財務報表的真正價值，在於有助預測公司的未來盈利及股息。從投資者的角 度來說，財務報表分析就是要預測未來，而從管理層的角度來說，財務報表分析 同樣有助預測未來的狀況，但更為重要的是，作為計畫工作的起步點，它將會影 響事件在未來的發展過程。 假設情況： 安生有限公司及莊生有限公司經營電器買賣業務。以下是安生有限公司及莊生有 限公司截至 2006 年 12 月 31 日止年度的財務報表。 於 2006 年 12 月 31 日資產負債表 安生有限 莊生有限公 公司 司 千元 千元 非流動資產 物業、廠房及設備 50,000 15,000 流動資產 存貨 10,000 4,000 應收帳款 9,500 5,000 銀行及現金 1,500 2,500 21,000 11,500 流動負債 應付帳款 10,800 6,200 應付即期稅款 1,200 800 12,000 7,000 淨流動資產 9,000 4,500 總資產減流動負債 59,000 19,500 1 學習資源閣 2008 年 8 月 長期負債 銀行貸款（須於 2010 年 12 月 31 日償還） 16,000 6,000 淨資產 43,000 13,500 資本及儲備 每股面值 1 元的普通股股本 8,000 5,000 8%優先股 4,000 2,000 股份溢價