营运能力指标分析流动资产周转率流动资产周转率越高.PPT

1 财务报表种类 按年终决算报表分类的八张主表 资产负债表 利润表（损益表） 现金流量表 所有者权益变动表 国有资产变动情况表 资产减值准备情况表 应上缴应弥补款项表 基本情况表 资产负债表是反映企业在某一特定日期（如月末、季末、年末）全部资产、负债和所有者权益情况的会计报表，它表明权益在某一特定日期所拥有或控制的经济资源、所承担的现有义务和所有者对净资产的要求权。它是一张揭示企业在一定时点财务状况的静态报表。资产负债表利用会计平衡原则，将合乎会计原则的资产、负债、股东权益”交易科目分为“资产”和“负债及股东权益”两大区块，在经过分录、转账、分类账、试算、调整等等会计程序后，以特定日期的静态企业情况为基准，浓缩成一张报表，可让所有阅读者于最短时间了解企业经营状况。 资产负债表是企业经营活动的静态体现，根据“资产=负债+所有者权益”这一平衡公式，依照一定的分类标准和一定的次序，将某一特定日期的资产、负债、所有者权益的具体项目予以适当的排列编制而成。 资产负债表为会计上相当重要的财务报表，最重要功用在于表现企业整体的经营状况。就程序而言，资产负债表为簿记记帐程序的末端，是集合了登录分录、过帐及试算调整后的最后结果与报表。就性质言，资产负债表则是表现企业整体或公司资产、负债与股东权益的的对比关系，确切反应公司营运状况。 就报表基本组成而言，资产负债表主要包含了报表左边算式的资产部分，与右边算式的负债与股东权益部分。而作业前端，如果完全依照会计原则记载，并经由正确的分录或转帐试算过程后，必然会使资产负债表的左右边算式的总金额完全相同。而这个算式就是资产金额总计=负债金额合计+股东权益金额合计。 主要作用：第一、可以提供某一日期资产总额及其结构，表明企业拥有或控制的资源及其分布情况，使用者可以一目了然的从表上了解各项资产占用情况，第二，可以提供某一日期的负债总额及其结构，第三，可以反映所有者拥有的权益，据以判断资本保值增值情况。此外，可以提供进行财务分析的基本资料，如资产负债率，流动比率，速动比率等。 举例：盛孚凯旋2012年底报表数据 流动比率=流动资产/流动负债*100% 7037/7289*100%=96.54% 低于2的比率。 速动比率=（流动资产-存货）/流动负债*100% （7037-3682）/7289*100%=46.03% 低于1的比例 资产负债率=负债总额/资产总额*100% 7289/8373*100%=87.05% 高于正常值55%一65% 盛孚凯旋营运能力指标分析 流动资产周转率=销售收入/平均流动资产 27481/6990=3.93次 行业内同规模优秀值3.9次。 河北众诚公司为5.6次。 存货周转天数=销售成本/平均存货 27213/3342=8.14天 周转天数快，占用时间较短。 河北众诚公司为11.3天。 盛孚凯旋盈利能力指标对比分析 销售毛利率=（销售收入-销售成本）/销售收入*100% （27481-25011）/27481*100%=8.99% 河北众诚公司为6% 销售利润率=利润总额/销售收入*100% 246/27481*100%=0.9% 河北众诚公司为1.4% 净资产收益率=净利润/净资产平均余额*100% 184/1015*100%=18.13% 河北众诚公司为28.1% 盛孚凯旋销售能力指标分析 销售成本率=销售成本/销售收入*100% 25018/27481*100%=91.04% 河北众诚公司为94% 销售费用率=销售费用/销售收入*100% 518/27481*100%=1.88% 河北众诚公司为2.6% 管理费用率=管理费用/销售收入*100% 1377/27481*100%=5.01% 河北众诚公司为1.62% 财务费用率=财务费用/销售收入*100% 263/27481*100%=0.95% 河北众诚公司为0.36% 盛孚凯旋2012年盈亏平衡分析 全年实际销售收入27481万元，销售数量3382辆 单台不含税收入8.13万元 全年销售成本即变动成本费用25011万元，单台变动成本7.4万元 全年相对固定费用即销售费、管理费、财务费2158万元 在确定单台销售价格、单台销售成本、全年相对固定费用后，通过计算得出全年盈亏平衡点的销售数量为2956辆。 盛孚凯旋2012年盈亏平衡分析 盛孚公司2012年盈亏平衡点销量2956辆，全年实际销售3382辆，对比多销售426辆，单台毛利8.13-7.4=0.73元，多实现毛利即是利润总额0.73元*426辆=311万元。2012年盛孚公司应实现利润总额311万元，实际实现246万元，扣除差额65万元