课程知识增益系列个人财务管理新透视香港财务策划师学会代表-EDB.PDFVIP

課程知識增益系列 個人財務管理新透視 香港財務策劃師學會代表 1 課程內容 第二日上午 第一部分：金錢的時間值基本概念 第二部分：個人消費者財務及信貸 第二日下午 第一部分：風險與回報 第二部分：人生不同階段的理財計劃策略 2 風險與回報 • 常見金融產品及其風險與回報 • 影響風險與回報的因素 資料來源：本節課程所討論教材摘錄自證監會及香港 3 交易所 風險與回報 常見金融產品及其風險與回報 4 常見金融產品及其風險與回報 • 股票（已於第一節課程提及） • 債務證券 • 衍生工具 • 單位信託／互惠基金 5 常見金融產品及其風險與回報 股票 • 投資股票的回報 資本增值 當投資者以高於其原先支付的價格出售股票，即可獲利。 股息 由公司董事會宣佈派發的部分公司盈利。 股息或會以發行證券以代替現金的方式支付。 6 常見金融產品及其風險與回報 債務證券 • 債務證券包括債券及票據，代表向實體（例如政府或企業） 提供的貸款 。有關實體須承諾向債券持有人或票據持有人償 還全部借貸金額。 • 可在到期日或以分期方式償還。 • 債券及票據的持有人與股東有別 ，他們並非實體的擁有人， 只是實體的債權人。 7 常見金融產品及其風險與回報 債務證券 • 作為提供貸款的回報，實體通常會在債券或票據的有效期 內，向債券持有人或票據持有人償付利息。 • 債券或票據的利率可分為定息或浮息。 8 常見金融產品及其風險與回報 債務證券 • 在香港交易所買賣的債務證券例子 1.公司債券 2.可換股債券 3.外匯基金債券（EFN ） 9 常見金融產品及其風險與回報 債務證券 • 投資於債務證券的利益 收取穩定及可預計的利息 債務證券投資可提供在固定日期的資本回報，以及收取通常 較銀行存款所支付利息為高的定期利息。 靈活方便 在香港上市的債務證券均在聯交所的場內或場外市場買賣，