现金盈亏平衡点数学模型的建立及应用.pdf

现金盈亏平衡点数学模型的建立及应用 摘 要 传统盈亏平衡点是指企业的销售收人与成本相等时, 企业处于不亏不盈的 状态，此时企业的利润为零。它的意义在于帮助企业从会计利润的角度，做出经 济预测。现实生活中一些企业尽管利润丰厚，却因为没有现金盈余而存在流动性 风险，严重的甚至可能导致破产，所以现金流量的分析对现代企业显得尤为重要， 有必要将现金流转因素考虑进盈亏平衡分析中来。 现金盈亏平衡点是指企业在一定经营期内现金流入量等于现金流出量时的 销售量（额）。它揭示了企业在一定经营期内的销售量或销售额至少为多少, 才 能产生足够的现金净流量满足资金需要，保证企业能够继续运营下去，而不至于 陷入流动性危机。如果从现金流转的角度分析，抵消固定成本总额中非付现成本 （如折旧）因素的影响，销售收入中赊销因素的影响，可变成本中赊购因素的影 响，就基本上抵消了不影响企业现金流量的主要非现金因素。对传统盈亏平衡分 析模型加以变化，可得现金盈亏平衡分析的数学模型，从而确定现金盈亏平衡点， 为企业做出有关现金流转方面的经济决策提供依据，有利于企业提前做好资金规 划。从短期内能否维持正常运营的角度来看，现金盈亏平衡点比传统盈亏平衡点 对企业来说似乎更具有意义，更值得企业关注。 关键词：盈亏平衡分析，现金盈亏平衡点，数学模型，经济预测 I 现金盈亏平衡点数学模型的建立及应用 Abstract The traditional breakeven point represents a kind of balance situation when the profit the corporation earns equals the cost the corporation it pays. Under this balance, the profit of the corporation equals zero. The breakeven point focuses on the accounting profit and loss and provides the useful information for the corporations to make the manufacturing plan and the operating decision-making. However, realistically some corporations have great accounting profit but still encounter the danger of lack of liquidity because of being short of cash. Some even suffer bankruptcy because of that. So it makes a great sense for modern corporations to analyze the cash flow and it is necessary to consider the elements regarding to the cash flow into the traditional breakeven analysis. The cash breakeven point is the volume or sales when the cash flow-in equals the cash flow-out. It reveals the