融资理财与医院资金循环优化.docVIP

融资理财与医院资金循环的优化 　　【摘 要】 资金循环是资金从出发点开始到复归于出发点的过程。资金循环是否畅通往往受外部环境和内部管理的影响，其本身也直接关系到医院的现金流量和融资策略。文章针对医院在资金循环中所面临的问题，提出资金循环本身内含造血功能，并引入应收账款保理、商业信用和定期换存等方法，把融资理财结合于资金循环整个过程中，为医院减少资金占用，实现有效融资，优化资金循环提供参考。 　　【关键词】 医院； 融资理财； 资金循环； 优化 　　 　　一、医院在资金循环中所面临的问题 　　资金循环不畅通的问题在不同程度上困扰着医院的运营，与企业不同的是，医院一般不存在产品滞销造成积压的问题，而更多地体现在应收账款变现受阻、资金不合理占用与自我补给不完善的问题上。 　　（一）医保结算款滞付造成应收账款占压的上升 　　应收账款是资金循环的重要环节，医院通过回收应收账款，实现资金从实物形态到货币形态的转变。理论上，医院的应收账款包括应收医疗款和应收在院病人医药费，由于医院实行预收款制度，因此应收在院病人医药费所占用的资金相对较少。参保病人在办理出院结算时，医院通过退还纳入医保基金结算范围的预收款项，从而由债务人转变为债权人。在现行的医疗保障体制下，医保结算款成为医院应收账款的主要来源。医保结算款的返还及时与否，直接影响到医院的现金流量。但是在支付结算关系上，医院显然处于弱势。 　　正常情况下，医院在每月初向社会保险基金管理部门（下称“社保部门”）提交上月的医保病人医疗费用清单，社保部门应在月末把核定支付的医保结算款返还给医院，如果96%的医保结算款在30天内返还，4%作为保质金在一个社保年度考核结束后返还，则平均收账天数为36.6天（96%×30天+4%×195天=36.6天）。应收账款平均收账天数（即应收账款信用期）与应收账款平均余额的关系是： 　　应收账款平均余额=年赊销额 　　÷360天×应收账款信用期 　　假设全年赊销净额为2.4亿元，则应收账款平均余额为2 440万元。如果社保部门滞后1天支付，应收账款平均余额将增加2.62%，延迟38天支付，应收账款平均余额将增加近1倍。医保结算款延付的时间越长，应收账款平均余额就越大。资金的无效占用和回笼受阻，将制约医院的日常运行和发展项目的上马。随着资金缺口的加大，医院将面临融资问题，而传统的财务管理方式已不适应高效的融资需求。 　　（二）商业融资缺乏合理性分析 　　商业信用是医院在正常的经营活动和商品交易中由于延期付款或预收账款所形成的信贷关系。医院常用的商业信用形式包括赊购货物和预收医疗款。由于预收医疗款基本上用于实时补偿在院病人医药费，因此并没有起到实质性融资作用。目前，医院利用商业信用进行融资，主要是通过延迟支付应付账款，以满足医院短期资金的需求。在实际操作中，医院如果滥用商业信用，盲目延付账款以增加现金流量，而不考虑因此产生的后果，不但增加资金成本，还会恶化与供应商之间的关系，甚至导致供货方拒绝或拖延供货，造成物资供应链的断裂。 　　（三）现金管理分散，浪费资金的时间价值 　　现金是资金循环的出发点，也是一个循环结束的终点。如果对现金疏于管理，不但浪费资金的时间价值，而且增加管理成本。例如，多头开户，一方面造成大量资金处于休眠状态；另一方面由于支付对公账户维护费和电子回单箱手续费等银行费用，加上在各家银行之间调度资金所产生的手续费，从而增加医院的财务费用和资金调度的时间成本。 　　 　　二、发挥资金循环内含的造血功能，实现自身的优化 　　优化资金循环，就是要避免资金的无效占用，加速资金回笼，提高资金在每个环节的利用效率。笔者认为，资金循环本身具备造血功能，应该把融资理财的方法和技巧结合到资金循环的整个过程，以达到优化的目的。 　　（一）利用应收账款保理缓解资金占用压力 　　应收账款保理业务是指企业把因销售商品、提供服务或其他原因所产生的应收账款转让给商业银行（保理商），商业银行为企业提供应收账款融资、商业资信调查、应收账款管理和坏账担保等的综合性金融服务。国内保理业务有不同的操作方式，因而有多种类型：根据购货方开户行是否承担担保付款责任分为双保理和单保理；根据销货方开户行是否保留对销货方的追索权分为有追索权保理和无追索权保理；根据是否向购货方公开应收账款债权转让的事实分为公开保理和隐蔽保理。医保结算款保理属于应收账款保理的新范畴，随着银行的金融创新和业务拓展，医保结算款保理将成为医院拓宽融资渠道的新模式。 　　1.医院办理保理业务的优势 　　（1）医院和社保部门的信用评级比较高，一般在A级（含）以上，符合开办资格。 　　（2）医保结算款是由地市级（含）以上政府的采购部门统一组织的政府采购行为而形成的应收账款，信用风险小。