理财规划师专业能力模拟4.doc

【版本】V1 【题库类型】 【模板名称】标准模板 【试卷标题】理财专业能力模拟4 【试卷说明】 【试卷类型】【试卷地区】 【试卷年份】2011 【大题标题】理财工具 【单项选择题】 在台湾省，请问下列何种金融机构得公开募集债券型基金? 【A】证券投资信托事业 【B】证券金融公司 【C】综合证券商 【D】证券投资顾问事业 【知识点】需求分析 【分值】1 【答案】A 【解析】 【本题结束】 【单项选择题】 下列叙述何者正确? 【A】投顾与投信事业之组织型态都是股份有限公司，前者最低实收资本额为新台币1千万元，后者为3亿元。 【B】投信事业得运用信托基金自行买卖有价证券，但不需以现款现货交易。 【C】保险公司适用公司法关于股份有限公司之规定，无论在何种情况下，其董事长对公司债权人应负连带有限清偿责任。 【D】投信与投顾从业人员得买卖其推介予投资人相同之有价证券。 【知识点】需求分析 【分值】1 【答案】D 【解析】 【本题结束】 【单项选择题】 在台湾省，下列何种票券，其发行时须办理签证手续? 【A】国库券 【B】银行承兑汇票 【C】融资性商业本票 【D】可转让银行定期存单 【知识点】完成客户财务分析报告 【分值】1 【答案】A 【解析】 【本题结束】 【单项选择题】 投资者以新台币10万元向证券商买进中央政府公债，并约定由该证券商于10天后支付1.95%利息向投资者买回，就证券商而言此种交易方式系指下列何者? 【A】附买回交易(RP) 【B】附卖回交易(RS) 【C】买断交易(OB) 【D】卖断交易(OS) 【知识点】完成客户财务分析报告 【分值】1 【答案】B 【解析】 【本题结束】 【单项选择题】 债券持有人于债券投资期间所得之利息收入，其再投资时之报酬率，可能较原投资债券之殖利率为低，此种风险系指下列何者? 【A】赎回风险 【B】提前到期风险 【C】再投资风险 【D】信用风险 【知识点】完成客户财务分析报告 【分值】1 【答案】B 【解析】 【本题结束】 【单项选择题】 当债券市场殖利率微幅波动，投资人为衡量债券价格变动风险(即殖利率变动一个基点所产生之价格风险)，可采下列何种计价观念衡量? 【A】套利订价模型 【B】投资报酬率 【C】资本资产订价模式 【D】存续期间 【知识点】完成客户财务分析报告 【分值】1 【答案】D 【解析】 【本题结束】 【单项选择题】 当评等机构调降华泰公司信评等级，导致华泰公司所发行之债券价格下跌，则此现象最可能是因为下列何者? 【A】“殖利率”升高，“流动性风险溢价”减少。 【B】“殖利率”升高，“违约风险溢价”增加。 【C】“票面利率”升高，“到期日风险溢价”增加。 【D】“票面利率”及“殖利率”升高，“通货膨胀风险溢价”增加。 【知识点】完成客户财务分析报告 【分值】1 【答案】B 【解析】 【本题结束】 【单项选择题】 有关登录公债之叙述，下列何者错误? 【A】交割移转方便。 【B】可大幅降低交割现券之风险。 【C】需先至任何银行办理开户，始可交易。 【D】节省现券印制成本。 【知识点】完成客户财务分析报告 【分值】1 【答案】C 【解析】 【本题结束】 【单项选择题】 有关“草创型”产业之描述，下列何者正确? 【A】约只有三成的公司可以存活。 【B】成长率很高，但经营风险很低。 【C】投资收益高，风险相对较小。 【D】没有投资价值，除非有较佳并购计划。 【知识点】完成客户财务分析报告 【分值】1 【答案】C 【解析】 【本题结束】 【单项选择题】 下列何者为本益比(P/E ratio)公式? 【A】每股市价除以每股净值之比 【B】每股市价除以每股营收之比 【C】每股市价除以每股盈余之比 【D】每股股利除以每股市价之比 【知识点】完成客户财务分析报告 【分值】1 【答案】A 【解析】 【本题结束】 【单项选择题】 依葛兰碧八大法则之理论，于短期移动平均线由下方往上突破长期移动平均线时，在技术分析上，意指下列何者? 【A】死亡交叉 【B】黄金交叉 【C】卖出讯号 【D】向上反弹 【知识点】完成客户财务分析报告 【分值】1 【答案】B 【解析】 【本题结束】 【单项选择题】 某股票的预期报酬率为23%，市场组合(market portfolio)的预期报酬率为20%，该股票的β系数为1.2，则无风险利率等于下列何者?[CAPM之数学式为：E(R)＝Rf+β[E(RM)－Rf]] 【A】2% 【B】3% 【C】4% 【D】5% 【知识点】完成客户财务分析报告 【分值】1 【答案】A 【解析】 【本题结束】 【单项选择题】 下列何者不属于Michael Porter所认为的影响产业竞争的五大因素之一? 【A】新加入者的威胁 【B】替代产品的威胁 【C】现有竞争者的威胁