融资融券基础知识和业务流程.pptxVIP

融资融券业务培训 ;目 录;第一部分 融资融券基础知识; 第一部分 融资融券基础知识;融资融券交易与普遍证券交易的区别; （二）融资融券的意义和影响; （二）融资融券的意义和影响;核心影响：增加经纪业务收入 ;第一部分 融资融券基础知识;;第一部分 融资融券基础知识; （二）融资融券的意义和影响;（三）融资融券的业务发展历程及业务模式;市场状况 1.市场规模迅速扩张 融资融券余额一直处于快速增长阶段，截止2月28日，融资融券余额突破160亿，达到165.90亿，相比2010年3月31日的659.06万，短短11个月，增长了2500倍。融资融券业务呈现快速发展的态势。随着第四批和后续试点券商的进入以及业务拓展的深入融资融券整体市场规模还将迅速扩大。 2.融资业务占绝对主导地位 由于试点期间券商主要提供信用资金，提供的可融证券较少，因此融券业务的发展较缓慢，融资业务大致占到融资融券总规模的98.47%-99.91%，截止2月28日，融资余额为165.23亿，融券余额为6697.12万，融资余额占到总规模的99.59%，占绝对主导地位。;; ; ; ; ;指投资者为参与融资融券交易，向证券公司申请开立的证券账户。该账户是证券公司在登记结算机构开立的“客户信用交易担保证券账户”的二级账户，用于记录投资者委托证券公司持有的担保证券的明细数据。 投资者用于一家证券交易所上市证券交易的信用证券账户只能有一个。 ;21;;;;10、可充抵保证金证券;（四）基本概念解读;12、可充抵保证金证券折算率;;案例一：标的证券保证金比例的计算;=;; 案例三:保证金可用余额的计算（简单型）; 案例四:保证金可用余额的计算（复杂型）; 保证金可用余额 (1000000 + 20000 × 10) ···········现金总值 + 1000000×0.70 ···········充抵保证金证券市值 + （20000 ×40－ 20000 ×30）×0.65 ············ 融资盈亏 + （20000 ×10－ 20000×12） ×1 ············· 融券盈亏 － 20000 × 10 ··············· 融券卖出所得现金 －（20000×30） ×（1+0.5-0.65） ··············· 融资已占用保证金 －（20000×12 ） ×（1+0.5-0.70） ·············· 融券已占用保证金 －0 ············ 利息费用 ; 指客户担保物价值与其融资融券债务之间的比例; 案例六：维持担保比例的计算; 初始维持担保比例 ( 1000000 + 20000×10 +1000000 + 20000×40) / (20000×40+ 20000 ×10 + 0 ) 300% ; 是对客户信用交易风险状况监控的一种预警参数，公司目前的警戒线为客户信用账户维持担保比例等于150%。低于该比例时，提醒客户账户存在风险。 ;; （五）融资融券交易规则; 融资融券只能在授信额度范围内，以