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对上市公司盈余管理思考 　　摘要：我国上市公司利用会计政策的漏洞进行盈余操纵的行为，在一定程度上降低了会计信息的可靠性，使其无法客观、公允地反映企业的财务状况和经营成果。本文通过研究盈余管理的相关理论和新会计准则对盈余管理的影响，探讨我国目前上市公司盈余管理存在的问题及治理对策。 　　关键词：盈余管理；上市公司；新会计准则 　　新会计准则的颁布对我国上市公司产生了一定约束作用，但同时也导致其盈余管理行为的变化，上市公司利用新准则的一些不完善规定进行盈余操纵行为，以此来粉饰财务报表，达到预期的目的。 　　一、盈余管理概述 　　盈余管理最早出现在19世纪，是从早期的创造性会计演变而来，兴起于20世纪80年代的美国。契约理论的创始人科斯认为企业是一系列契约的有机组合，这些契约的存在一定程度上造成了盈余管理的存在。理论界认为，盈余管理是企业管理当局为了达到特定的目的，通过对会计政策的选择，人为地控制会计方法的选择来影响会计盈余，从而实现自身利益最大化的行为过程。 　　从某种意义上来说，盈余管理是管理者在准则和法律允许的范围内灵活运用会计选择以达到影响盈余调节的行为。盈余管理的前提必须是合法、合规，必须在一定的空间和范围内进行，如果超过这个空间，就可能有欺诈或造假的嫌疑，演化成会计造假。因此遏制企业过度的盈余管理行为对我国市场经济的健康发展有重要意义。 　　二、新会计准则对盈余管理的影响 　　2006年我国颁布的企业会计准则一定程度上规范了上市公司的会计行为，限制了盈余管理的空间范围。但是同时也带来一些负面效应，即无法回避的利润操纵现象。 　　1.新会计准则对盈余管理的抑制作用 　　新准则一定程度上抑制了上市公司过度盈余管理的行为，主要体现在以下几个方面： 　　（1）取消了存货计价的后进先进法，规定应当采用先进先出法、个别计价法或加权平均法确定发出存货的实际成本。这一新规定使存货流转得以真实反映，消除了人为调节因素，较好地抑制了公司的盈余管理。 　　（2）规定非流动资产减值准备一经计提，不得转回。目前上???公司通过资产减值准备操纵利润主要有两种情况：一是在亏损年份大额计提资产减值准备，待明年冲回，以达到扭亏为盈的目的；二是在小盈利的情况下，选择某一年大额计提资产减值准备，待几年后缓慢冲回，以制造业绩小幅稳定上升的良好状态。非流动资产减值准备一经确认不得转回的规定在一定程度上减少了上市公司利用减值准备调节各期利润的可能性。 　　（3）扩大合并报表的范围，杜绝了上市公司利用缩小持股比例、将经营状况不好的企业从合并范围中剔除从而粉饰业绩的做法。同时还规定同一控制下的企业合并采用类似权益结合法的处理方法，合并对价按资产账面价值确认。这一规定充分考虑了我国会计信息质量的现状和资本市场发展的程度，有利于规范企业超度的盈余管理行为。 　　2.新会计准则客观上增加了盈余管理的空间 　　虽然新会计准则对上市公司的盈余管理行为起到抑制作用，但由于新准则的不完善及资本市场的不健全，客观上仍然增加了盈余管理的空间。主要体现在借款费用资本化的范围变化、公允价值运用范围的运用、资产减值存在不确定因素和主观判断、研发支出的非完全费用化处理等。这些都给上市公司留下盈余操纵的空间。 　　三、我国上市公司盈余管实施手段分析 　　我国上市公司在盈余管理的实施手段主要包括会计手段和非会计手段。 　　1.利用会计手段进行盈余管理 　　（1）会计政策和会计估计变更 　　上市公司管理当局拥有会计政策和会计估计变更的自主权，当公司利益与外部利益发生冲突时，管理层便会在准则允许的范围内，通过选择或变更会计政策，以达到盈余调节的目的。手段主要有变更固定资产折旧政策、变更无形资产摊销方法、改变存货计价方法等。由于固定资产折旧、无形资产摊销都会直接影响企业当期以及未来期间的利润，因此成为许多上市公司盈余操纵的常用手段。 　　（2）变更长期股权投资核算方法 　　我国规定长期股权投资可以根据不同情况采用成本法或权益法核算。上市公司为了提高当年利润，会将连续亏损的被投资企业的股权减持到19%及以下，或通过其他方法使其对被投资企业不再具有重大影响，从而将长期股权投资由权益法改为成本法核算，以暂时隐瞒亏损；反之，对于盈利状况好的被投资企业，上市公司会寻求提高其所持有的有表决权资本比例到20%及以上，使其对被投资企业具有重大影响，将成本法变更为权益法核算，以达到盈余操纵的目的 。 　　（3）费用与收益的提前或延迟确认 　　上市公司通过改变收入的确认时间来调节利润，主要有两种途径，一是提前确认收入，即在销售完成前将不满足收入确认条件的收入计入当期收益，即将后期利润转移到本期；二是递延收益，包括提前确认和延迟确认费用两种方法，例如通过一次性冲销不良资产的账