速动比率-财务报表阅读与分析-四川三河职业学院.PPT

c 企业短期偿债能力分析 5、流动比率、速动比率、现金比率关系分析 现金比率 01 流动比率 02 速动比率 03 以全部流动资产作为偿付流动负债的基础，包括了变现能力较差的存货和基本不能变现的预付费用。 以扣除变现能力较差的存货和预付费用作为偿付流动负债的基础，弥补了流动比率的不足 以现金类资产作为偿付流动负债的基础，但现金持有量过大会对企业流动资产利用效果产生负作用，所以该比率不宜过大。这一指标相对流动比率和速动比率来说，作用较小 c 企业短期偿债能力分析 该比率用来衡量企业用经营活动所产生的现金来支付流动负债的程度 （二）短期偿债能力的动态分析 1、现金流量比率 注意 c 企业短期偿债能力分析 经营活动现金流量净额的大小反映企业某一会计期间生产经营活动产生现金的能力，是偿还企业到期债务的基本资金来源。 当该比率大于等于1时，表明企业有足够的能力以生产经营活动产生的现金来偿还其短期债务； 当该比率小于1时，表示企业生产经营活动产生的现金不足以偿还到期债务，必须采取对外筹资或出售资产才能偿还短期债务 c 企业短期偿债能力分析 该比率反映企业速动资产维护企业正常生产经营开支水平的程度，可以作为速动比率的补充。 该比率越大，说明企业短期偿债能力越强 2、速动资产够用天数 注意 c 企业短期偿债能力分析 该比率用来衡量企业本期到期的债务用经营活动所产生的现金来支付的程度 比率≥1，表示企业有足够的能力以生产经营活动产生的现金来偿还当期的短期债务 3、现金到期债务比率 注意 c 企业短期偿债能力分析 要求：计算每笔业务发生后的流动比率和速动比率 1)、某企业流动资产为20万元，流动比率为2.5，速动比率为1， 发生以下业务： 1 2 3 销售产品一批，销售收入3万元，款项尚未收到，销售成本尚未结转 用银行存款归还应付账款0.5万元 购入材料一批，价值1万元，其中60％为赊购，开出应付票据支付 4 用银行存款购入设备一台，价值2万元，安装完毕，交付使用 c 企业短期偿债能力分析 c 企业短期偿债能力分析 要求：根据以上信息，填写资产负债表（并写出计算过程） 2)、某企业有关财务信息如下： 1 2 3 速动比率为2 长期负债是短期投资的4倍 应收账款为400万元，是速动资产的50％，流动资产的25％，应收账款与固定资产的价值相等 4 所有者权益总额等于营运资金（流动资产－流动负债），实收资本是未分配利润的2倍 c 企业短期偿债能力分析 资产负债表 单位：（万元） 资产 金额 负债与所有者权益 金额 现金 应付账款 短期投资 长期负债 应收账款 实收资本 存货 未分配利润 固定资产 合计 合计 企业短期偿债能力分析 1 速动比率＝2 ，（流动资产－存货）∕流动负债＝2 2 长期负债＝4×短期投资 3 应收账款＝400，速动资产＝400×2＝800 流动资产＝400×4＝1600，固定资产＝400 注 速动资产＝流动资产－存货，存货＝流动资产－速动资产＝800 速动比率＝速动资产∕流动负债＝2，流动负债＝800∕2＝400 流动负债仅有应付账款一项，应付账款＝400 企业短期偿债能力分析 4 所有者权益＝营运资金＝流动资产－流动负债＝1600－400＝1200 注 实收资本＝2×未分配利润 实收资本＝800，未分配利润＝400 注 资产＝流动资产＋固定资产＝1600＋400＝2000 负债＋所有者权益＝2000 注 应付账款＋长期负债＋实收资本＋未分配利润＝2000 400＋长期负债＋800＋400＝2000 长期负债＝400 长期负债＝4×短期投资 短期投资＝100 现金＝300 c 企业短期偿债能力分析 资产负债表 单位：（万元） 资产 金额 负债与所有者权益 金额 现金 300 应付账款 400 短期投资 100 长期负债 400 应收账款 400 实收资本 800 存货 800 未分配利润 400 固定资产 400 合计 2000 合计 2000 * THANK YOU 第八讲 企业偿债能力分析 主讲：肖玉玲 四川三河职业学院经济管理系 企业偿债能力分析的目的和内容 主 要 内 容 企业短期偿债能力分析 企业长期偿债能力分析 c 企业偿债能力分析的目的和内容 一、偿债能力分析的目的 偿债能力是企业经营者、投资者、债权人都非常重视的问题。 做出正确的借贷决策，保证资金安全 债权人进行偿债能力分析的目的： 偿债能力强有助于提高盈利能力 投资者进行偿债能力分析的目的： c 企业偿债能力分析的目的和内容 了解企业的财务状况 揭示企业所承担的财务风险程度 预测企业的筹资前景 为企业进行各种理财活动提供重要参考 01 02 03 04 经营者进行偿债能力分析的目的 c 企业偿债能力分析的目的