兖矿集团有限公司2018年度第三期短期融资券信用评级报告（大公国际）.pdfVIP

兖矿集团有限公司2018 年度第三期短期融资券评级报告 发债情况 本期融资券情况 兖矿集团已于 2016 年 11 月 15 日取得中市协注【2016】DFI57 号注册通知书，2 年内有效。本期融资券是兖矿集团面向银行间债券 市场发行的短期融资券（2018 年第三期），发行金额为 15 亿元人民 币，发行期限为 365 天。融资券面值 100 元，采取集中簿记建档集中 配售发行方式，到期日一次还本付息。 本期短期融资券无担保。 募集资金用途 本期短期融资券拟募集资金 15 亿元，全部用于偿还本部金融机 构借款。 发债主体信用 （一）主体概况与公司治理 兖矿集团前身为兖州矿务局。1996 年 3 月进行股份制改造，1999 年更为现名。截至 2018 年 5 月 18 日，公司注册资本为776,920 万元。 2018年 2016年 2018年5月18日，公 司进行工商变更登记， 2006年 2016年，兖矿集 注册资本为776,920 1996年 团修改公司章程， 万元，山东省国资委、 2006年，兖矿集 山东省国资委持 山东国惠投资有限公 团变更注册资本 股70%，山东省 司、山东省社会保障 兖矿集团前身 为335,338.80万 社会保障基金理 基金理事会分别占注 为兖州矿务局。 元，山东省国资 事会持股30%。 册资本70%、20%和 1999年更为现 委持股100%。 10%。 名。 图1 公司历史沿革 数据来源：根据公司提供资料整理 公司根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国企业国 有资产法》等法律法规和山东省人民政府、山东省人民政府国有资产 监督管理委员会有关规定，制定《公司章程》，并不断完善公司法人 治理结构，制定相关的配套制度，规范股东会、董事会、监事会的议 事规则和程序，明确股东会、董事会、董事长及总经理的各级职权。 同时公司也制定了较为完善的内部控制体系，治理结构清晰。 7 兖矿集团有限公司2018 年度第三期短期融资券评级报告 （二）盈利模式 公司的主要业务板块为煤炭、煤化工以及其他业务。其中 2017 年，煤炭业务板块占公司收入的 50.88%，占利润的 87.24%。公司坚 持发展煤炭主业，已建立起“资源储备→技术研发→煤炭采选→产品 加工→运输→销售体系”的经营链条；同时，公司不断开拓非煤业务， 煤化工业务是公司收入的重要补充；此外，公司进行多元化经营探索， 不断发展非煤贸易、电解铝深加工、房地产等其他业务，增强抗风险 能力。未来，煤炭板块仍将是公司的核心发展板块，并进行业务种类 的进一步拓展。 （三）股权链 截至 2018 年 5 月 18 日，公司进行工商变更登记，注册资本为 776,920 万元。其中，山东省国有资产管理委员会（以下简称“ 山东 省国资委” ）、山东国惠投资有限公司、山东省社会保障基金理事会 分别占注册资本的 70%、20%和 10%，实际控制人为山东省国资委。 山东省国资委 山东国惠投资有限公司 山东省社会保障基金理事会 70%