财务管理的概要.docVIP

第一章　总论 第一节　财务管理的概述 一 财务管理的含义和内容 （一）财务管理的含义 是基于再生产过程中客观存在的财务活动和财务关系而产生的，是企业组织财务活动、处理财务关系的一项综合性管理工作。 产生基础：客观的财务活动和财务关系 具体内容：组织财务活动和处理财务关系（多选） 实质：综合性管理工作 （二）财务管理的内容 １、财务活动 投资活动→资金营运活动→筹资活动→资金分配活动 ⑴　投资活动　 ①　广义投资：包括对外投资和内部使用资金 　　对外投资如：购买股票、债券、联营、投资外部项目 内部使用资金如：购置流动资产、固定资产、无形资产等 ②　狭义投资：仅仅指对外投资（判断） 　　投资需要考虑的因素有：投资规模、投资方向、投资方式、投资结构、投资风险　 ⑵　资金营运活动：指日常的供产销，如购进材料或商品、支付工资和费用、销售并收回资金、用短期借款的方式筹集经营所需资金（★多选） ⑶　筹资活动 ①　为了满足投资和资金营运的需要 ②　两种资金来源：自有资金和债务资金 ③　筹资活动需要考虑的因素：（★多选） 筹资规模（需要量）→筹资渠道→筹资方式→资金成本→资金结构　 ⑷　资金分配活动： 　　　①　广义分配：各种收入的分配 　　　②　狭义分配：净利润的分配 　　　③　两种分配方式：（判断） 对自有资金分配——利润分配形式——税后分配 对债务资金分配——利息分配形式——税前分配 ２、财务关系 ⑴　企业与政府—一是强制与无偿的分配关系 ⑵　企业与投资者——是体现所有权关系的受资与投资关系 ⑶　企业与受资者——是体现所有权关系的投资与受资关系 ⑷　企业与供货商企业与客户之间的关——商品或劳务的供销关系 ⑸　企业与债权人——债务与债权关系 ⑹　企业与债务人——债权与债务关系 ⑺　企业内部各单位之间——内部资金结算关系 ⑻　企业与职工之间——劳动成果分配关系 注意：⑵⑶⑸⑹中实质的表述是有序的，不能颠倒 考点：某种关系的实质是什么？ 二、财务管理的环节 １、规划和预测 ２、财务决策 项目投资３、财务预算 项目投资 投资４、财务控制　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　……４ 投资 证券投资５、财务分析、业绩评价与激励 证券投资 　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　……５ 筹资规模　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　 筹资规模 　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　 筹资渠道　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　 筹资渠道 　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　……６　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　 营运筹资方式　 营运 筹资方式 四大财务活动　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　 四大财务活动 资金结构资金成本　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　 资金结构 资金成本 　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　……７ 筹资 筹资 定义　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　………………………………８　　　　　　　 定义 分配 分配 　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　………………………………９　　　 七大财务关系 七大财务关系 规划和预测 规划和预测 财务决策 财务决策 环节财务预算 ………………………………………………… 10 环节 财务预算 财务控制 ………………………………………………… 11 财务控制 财务分析、业 财务分析、业 绩评价、激励 ………………………………………………… 12 第二节　财务管理目标 一　几种主要模式 １　利润最大化　 缺点：①　不能反映投入与产出的关系　（★多选） ②　不能反映货币时间价值 ③　不能反映风险 ④　容易导致短期行为 ２　每股收益最大化 优点：反映了投入与产出的关系（相对于利润最大化而言的优点）　　（★单选） 　 缺点：同上②③④ ３　企业价值最大化 ⑴　企业价值：企业所能创造的预计未来现金流量的现值（★单选） （上市公司可用股价表示）（非资产总价值、也非净资产） ⑵　优点： ①　考虑了时间价值和风险（★多选） ②　能促使企业保值增殖 ③　能克服片面和短期行为 ④　有利于资源的合理配置 ⑶　缺点：——对于非上市公司，企业价值难以确定 ⑷　是目前采用的