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试论典当对中小企业融资功能优势 　　中图分类号：F83 文献标识码：A 文章编号：1002－6908（2007）1020100－01 　　 　　一、中小企业融资难的现状 　　 　　近年来，中小企业在我国发展迅猛，已经成为促进我国国民经济持续、稳定增长的重要力量。然而长久以来，中小企业融资难就一直是制约中小企业发展的瓶颈。为了解决中小企业融资难的问题，中央相继出台了多项优惠政策，央行也呼吁各商业银行在坚持信贷原则的前提下，加大支持中小企业发展的力度、目前中小企业融资的办法主要有：在国有商业银行中设立专门的中小企业贷款部门，督促它们增加对中小企业的贷款，或者允许国有银行在向中小企业贷款时收取更高的利率，引导银行更多地向中小企业放款;发展面向中小企业的资本市场中小企业风险投资基金;在政府的参与下设立中小企业贷款担保机构，并由它们为中小企业贷款提供担保;由政府或其它组织建立专门的中小企业融资机构等等。在实践中，中小企业的融资的具体措施还有;应收帐款质押贷款、保理融资、无形资产抵质押、买方信贷等方式。这些办法和措施的运用实施都在一定程度上缓解了中小企业的融资困难，但还远远满足不了中小企业对资金的需求，因而还需要积极探索更多的融资办法。 　　 　　二、典当的特点和运作流程分析 　　 　　（一）典当的特点 　　1.融资性：这是典当首要的特点，即典当的功能性特点。典当是一种融资手段，它是以借贷为基础，以质押为条件，将当物转移到典当行占有，从而换取当金，达到融通资金的目的。 　　2.商业性：这是典当十分显著的特点，即典当的经营性特点。典当行作为典当的经营主体，作为反复运用典当方式的独立的企业，营利必然是它所追求的目标。同时，典当过程中在对当物鉴定、评估、作价、保管、保险和绝当变价、处理等诸多环节上，亦包含着明显的商业内容。 　　3.小额性：这是典当区别于其他金融借贷行为的特点，即典当放款方面的业务性特点。典当行向当户发放当金的数额往往较小，通常远远小于银行等其他金融机构的贷款数额。 　　4.短期性：这是典当区别于其他金融借贷行为的特点，即典当时间方面的业务性特点。典当行向当户发放当金的期限往往较短，一般不超过6个月，通常大大短于银行等金融机构的贷款期限。 　　5.便捷性：这是典当十分突出的特点，即典当一个重要的行业特点。与其他融资方式相比，典当融资周期短，手续办理灵活、简单，在融资过程中具有许多服务上的优势。 　　6.安全性：这是典当区别于其他金融借贷行为的特点，即典当风险方面的业务性特点。由于典当采取质押担保的方式，借贷风险通常大大低于银行等金融机构的贷款风险。 　　7.高利性：这是典当区别于其他金融借贷行为的特点，即典当收益方面的业务性特点。典当借贷的费率较高，也就是说其融资成本较高，通常大大高于银行等金融机构的贷款利率。 　　8.单一性：这是典当最重要的特点，即典当的专有性和排他性特点。它表现为典当作为一种特殊质押，在实践中只担保货币之债，不担保实物之债。典当机构与当户之间形成典当这种特殊的质押担保关系，目的在于制约典当双方之间以金钱为标的的债权债务关系，而不是其他。 　　9.不等价性：这是典当最有争议和最招人非议的特点，也是典当另一个重要的行业性特点。它表现为在典当机构向当户发放当金时，通常都照一定的拆当比率确定当价，即使当金的实数额低于当物的实际价值。 　　（二）典当的运作流程。典当是一种以互利为目的的具有较强商业性质的金融活动，它以质押为基本运作特征，以融通资金为根本目的。典当的基本运作流程如下图： 　　1.当户：指为向典当行借款而将自己所有的动产物品交付典当行占有为债务担保的人。也称交当人、出当人、出质人、质人、典当人或借款人。 　　2.典当行：是指占有当户所交的担保物而发放相应借款，当金 的专门机构。也称收当人、承当人、当铺、典铺、质权人或贷款人。 　　3.当物：是指当户移转典当行占有而担保所借钱款的信物。也称当品质物、担保物。 　　4.审当：是指典当行查验当户的身份证明以及鉴定当物的行为。 　　5.收当：是指典当行审当后，接受当户交付的担保物的行为。 　　6.当金：也称当价，是指典当行对当物实际估价后按照一定的折扣支付给当户一定数额的金钱。 　　7.当票：又称典当合同或当契，指典当行收当的同时签发给当户的书面凭证。当票有固定的格式，通常记载典当双方当事人的名称、住址、当物及有关质量状况、当金、当期、利息等。当票是当户赎当时唯一有效凭证。 　　8.赎当：是指当户在典当期限内向典当行清偿当金本息后，从典当行换回原物的行为。 　　9.续当：是指当户在约定的典当期限届满后不赎当，而以原物再次进行典当的行为。 　　10.绝当：又称死当或满当，是指当户在典当期限届满，既未赎当，也