信托计划和资管计划的相关知识课件.pptx

信托计划和资管计划第一部分 信托相关知识一、信托的起源原始的信托行为起源于数千年前古埃及的遗嘱托孤。 “信托”概念的产生则源于《罗马法》中的“信托遗赠”制度。 现代信托制度起源于13世纪前后英国的尤斯(Use)制度。 USE制度的具体内容是：凡要以土地贡献给教会者，不作直接的让渡，而是先赠送给第三者，并表明其赠送目的是为了维护教会的利益，第三者必须将从土地上所取得的收益转交给教会。 委托人设立信托受托人管理佣金转移处分管理权处分权信托财产受益人受益权收益一、信托的基本原理《信托法》定义：“信托是指委托人基于对受托人的信任，将其财产权委托给受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名义，为受益人的利益或者特定目的，进行管理或者处分的行为”。 一、信托的构成要素指信托当事人合法设定信托的行为，一般要求四方面的条件：信托当事人的真实意思表示、特定的合法目的、以财产为中心、以信用为基础。委托人、受托人和受益人。主要指信托财产，主要特性表现为独立性和转让性。一、信托在金融体系中的地位信托与银行、保险、证券，构成一个国家或地区金融体系中的四个轮子，是金融体系中不可或缺的重要组成部分。二、信托有哪些职能财产事务管理职能融通资金职能社会投资职能协调经济关系职能为社会公益事业服务的职能三、信托有哪些作用信托为投资者拓宽了投资渠道信托促进了金融市场的发展和完善信托把储蓄转化为投资促进了产业发展和经济增长四、信托的独特性与功能信托融资属于直接融资范畴信托与其他金融行为的区别 风险隔离机制：信托基础资产实现了破产隔离较高的投资收益 广泛投资渠道：信托资金运用可以横跨货币市场、资本市场和实业市场四、信托的独特性（一）、风险隔离机制：信托基础资产实现了破产隔离四、信托的独特性（二）、广泛的投资渠道： 信托资金运用可以横跨货币市场、资本市场和实业市场四、信托的独特性（三）、灵活的运用方式四、信托的独特优势（四）、较高的投资收益五、信托理财产品的特点1、收益和风险从收益和风险分析看，信托产品风险小于股票和基金投资，收益大于银行存款和购买国债，因此，非常适于百姓投资。2、投资领域从投资领域看，信托投资的领域非常宽阔，因而有些行业投资门槛较高，中小投资人很难直接进入，而通过信托方式将分散的资金集合后，投资人就可以顺畅地进入上述行业，共享这些行业迅速发展带来的收益。3、投资规模从投资规模看，按照相关法律规定，信托产品的最低投资起点为5万元，新办法实施后，使投资起点有所提升，但由于改革后个人手中聚集了大量财富，因此，相对而言，信托产品的投资规模较为适合百姓投资。4、安全性从安全性看，由于很多信托项目均为基础施舍或公用事业，一般都具有较强的政府背景，再加之信托公司对信托产品风险控制的合理设计，通过超值抵押、多重担保等风险保障措施，使信托产品具有较强的安全性。5、流动性从流动性看，与储蓄、股票投资相比，信托产品的流动性相对较弱，但很多信托公司通过柜台转让、银行质押贷款等方式较好地解决了这一问题。六、信托现有的法律保障2001.10.01 《中华人民共和国信托法》信托的定义、信托的设立、当事人…..2007.03.01《信托公司管理办法》信托公司、注册资本最低3亿元每一年交税后利润的5%作为信托赔偿准备金，要达到20%2007.03.01《信托公司集合资金信托计划管理办法》合格投资者资金分管2010.《信托公司净资本管理办法》约束风险、约束信托发行规模净资本不低于人民币2亿元(股东增资、信托产品到期兑付)七、我国信托业发展情况1988年745家；委托贷款和投资为主；1988年，第三次清理整顿，“三停”（停止信托贷款、投资和拆出资金)；大量撤并机构，1989年信托机构数量减至339家。1979.10 中国银行信托咨询公司、中国国际信托投资公司成立；委托贷款和投资为主；1982年，全国各类信托机构达620多家；1982年清理非银行金融信托机构。1993年金融体制改革，分业经营，分业管理；银行控股的信托公司撤并；1994年底信托机构共有391家。1999年第五次清理整顿，银信、信证分离；2001年“一法两规” 实施，重新登记后存有59家；2007年修订“两规”，目前54家正常经营的信托公司，34家机构重新登记。1984年混业经营模式确立；1985年停发信托贷款和信托投资。1990至今197919851986-1989八、信托产品实务操作与案例分析（一）、贷款型集合信托的办理流程洽谈项目、贷前调查尽职调查、法律文件贷款审查向银监局报备资金募集贷款发放贷款日常管理贷款清偿八、信托产品实务操作与案例分析（二）、贷款型信托融资方式期限/金额/成本对（公司）项目要求进入方式风控措施退出方式“四证”齐全（ 《国有土地使用权证》，《建设用地规划许可证》、《