南通富士通微电子股份有限公司重大资产购买项目估值报告.PDF

南通富士通微电子股份有限公司 重大资产购买项目 估值报告 估值机构 2016 年3 月22 日 估值意见 Page ~ 1 ~ 估值报告 南通富士通微电子股份有限公司 Valuation Report 重大资产购买项目 主要内容 估值声明 • 估值人员在执行本次估值业务中，遵循相关法律法规，恪守独 • 南通富士通微电子股份有限公司以 下简称“上市公司”或“通富微电” ； 立、客观和公正的原则；根据估值人员在执业过程中收集的资料， 估值报告陈述的内容是客观的。 Advanced Micro Devices, Inc. 以下 简称“AMD” • 本报告分析对象为Advanced Micro Devices Export SDN.BHD 和 •Advanced Micro Devices Export 超威半导体技术（中国）有限公司，本次估值分析资料，部分来 SDN. BHD 以下简称“AMD 槟城” 源于南通富士通微电子股份有限公司，部分来源于 AMD 苏州和 •超威半导体技术（中国）有限公司 以下简称“AMD 苏州” AMD 槟城，部分资料来源于公开信息。 • 估值人员、估值机构与估值报告中的分析对象没有现存或者预 期的利益关系；与相关当事方没有现存或者预期的利益关系，对 相关当事方不存在偏见。 • 尽管本报告基于所引用公开信息真实、准确、完整假设而出具， 招商证券股份有限公司对任何前述信息的使用并不代表其已独立 地进行核实或表示同意。本报告不构成对其真实性、准确性、完 整性或适当性的任何保证。 • 估值人员出具的估值报告中的分析、判断和结论受估值报告中 假设和限定条件的限制，估值报告使用者应当充分考虑估值报告 中载明的假设、限定条件、特别事项说明及其对估值结论的影响。 • 本估值报告中所使用的汇率为中华人民共和国商务部发布的 2015 年9 月30 日汇率中间价：1 美元=6.3613 元人民币；1 吉林 特=1.4298 元人民币。同时，本报告可能存在个别数据加总后与相 关数据汇总数存在尾差的情形，系数据计算时四舍五入所造成。 敬请阅读文档左列重要说明、本次估值分析的特别事项说明及估值假设 估值意见 Page ~ 2 ~ 一、本次交易背景 本次交易对方为Advanced Micro Devices, Inc. ，根据上市公司与 AMD 签订的《股权购买协议》，本次交易的标的为AMD 位于中 证监会行业分类： 国的全资子公司超威半导体（中国）有限公司所持有的AMD 苏 计算机、通信和其他电子设备制造 州的85%股权，以及AMD 位于马来西亚的全资子公司Advanced 业，半导体集成电路制造业的细分行 Micro Devices SDN.BERHAD 所持有的AMD 槟城的85%股权。 业—— 集成电路封装测试业务属于