带多个门槛策略和两类索赔风险模型的Gerber-Shiu期望折现惩罚函数-概率论与数理统计专业论文.docx

暨南大学硕士学位论文 暨南大学硕士学位论文 带多个门槛策略和两类索赔风险模型的 Gerber-Shiu 期望折现惩罚函数 目 录 HYPERLINK \l _bookmark0 第 1 章 绪 论 1 HYPERLINK \l _bookmark1 1.1 背景和意义 1 HYPERLINK \l _bookmark2 1.2 国内外研究现状 2 HYPERLINK \l _bookmark3 1.2.1 理赔总额过程推广模型： 2 HYPERLINK \l _bookmark4 1.2.2 保费收取与当前盈余有关模型推广： 3 HYPERLINK \l _bookmark5 1.2.3 双泊松风险模型： 4 HYPERLINK \l _bookmark6 1.2.4 有限时破产概率模型推广： 6 HYPERLINK \l _bookmark7 1.3 本文研究内容 6 HYPERLINK \l _bookmark8 第 2 章 预备知识 8 HYPERLINK \l _bookmark9 2.1 经典泊松风险模型 8 HYPERLINK \l _bookmark10 2.2 GERBER-SHIU 折现惩罚函数 10 HYPERLINK \l _bookmark11 第 3 章 带多个门槛策略的两类索赔风险模型 12 HYPERLINK \l _bookmark12 3.1 模型的提出 12 HYPERLINK \l _bookmark13 3.2 GERBER-SHIU 期望折现惩罚函数 13 HYPERLINK \l _bookmark14 3.3 微分-积分方程的解 20 HYPERLINK \l _bookmark15 第 4 章 全文小结及展望 24 HYPERLINK \l _bookmark16 参考文献 26 HYPERLINK \l _bookmark17 攻读硕士学位期间论文发表情况 29 HYPERLINK \l _bookmark18 致 谢 30 III PAGE PAGE 10 第 1 章 绪 论 1.1 背景和意义 保险数学模型主要是将保险公司经营过程刻画成一个随机过程，主要由保费收取 过程、保险事故发生次数计数过程，以及索赔过程组成。保险数学模型的研究成为保 险理论研究的主体，其主要任务是在研究风险损失的概率特征分布的同时研究保险公 司的破产概率或生存概率和有限时内的破产概率，以及破产即刻前盈余等特征量的分 布问题。通过这些特征量的刻画，为保险经营过程中的风险评估与预测提供理论工具。 1903 年，精算师 Lundberg[1]发表的一篇乌普萨拉大学博士论文，开启了保险理论这 一学科。但是由于 Lundberg 不适应现代数学工作的严格标准，1930 年，Cramer[2]运 用随机过程理论建立了保险数学模型，刻画了保险公司经营与决策过程，以定量分析 的方法度量保险公司破产概率，并为保险公司经营提供了理论依据。现在学术界公认， Cramer 和 Lundberg 的工作共同为风险理论的理论奠定了基础。 随着金融市场的不断完善和伴随着各种新市场风险的出现，保险市场变得愈发的 激烈，为了生存于是保险公司不断开发各种新产品。从市场角度来看，都希望保险公 司能在保证一定收益的前提下还能提供客户各种各样的优惠政策。现实层面，如果保 险公司破产可能会带来的异常严重的影响，不仅可能会使持有保单的人失去保险保障 造成社会经济因素的不稳定，而且还可能会损害保险公司自身利益使大批员工失去工 作，更严重的还可能会影响金融市场的正常运转，而金融市场对整个社会正常运转起 着关键作用。相关的保险监管部门也非常重视对保险行业的监管，希望通过严格的监 管及预警，可以及早发现并预警保险公司的财务问题，防止保险公司，因发生破产不 能偿付而对投保人利益产生损害。因此相关方面的学者逐渐有意识的去规避保公司的 破产风险，对风险进行度量和预测，从而形成了此一套风险理论。 但是一直以来相关的学者对经典风险理论的推广模型基本上刻画的都是只有一 类索赔，即为单一险种风险模型。但随着保险公司业务规模的扩大和金融市场化导致 相关保险产品越发丰富，用单一险种风险模型来描述相关保险公司的经营过程就显得 比较不符合现实。另外现在随着利率市场化以及一些金融市场改革，越来越多的保险 公司相继推出了各种类似的分红保险。这就涉及到保险风险模型中相关门槛策略，门 槛策略最开始是 Finetti [3]于 1957 年提出的。后来学者研究发现在一个阈值策略下， 该模型得出的结果是保险公司一定会发生破产，如此就失去了研究的意义。因此就有 了我们下面要讨论的更符合现实状态的门槛红利策略，