一个信贷掮客生存纪实.docVIP

一个信贷掮客的生存纪实 　　 　　李春海说,只要今明两年国家宽松的货币政策不变,那么信贷市场的中介机会仍然“遍地开花”。 　　 　　“总有曲径可以通幽,只是看如何找到政策缺口。”李春海(化名)说,即使文件下来了,还是能找到不少让信贷资金流向股市的办法的,无非是成本增加了些。 　　李春海是一家央企集团财务公司的小头目,算是在资本圈里的牛人,有朋友调侃他是“信贷市场上的猎狗”─财务水平精湛、资本运作水平强且银行、信托的人脉丰富。 　　他承诺能帮想融资的企业从银行贷出款来,时不时还能联系信托做个融资项目,提取些中介费。一年至少能从信贷市场上挣出几百万,还没多少成本。 　　2008年年底以来,信贷市场上充满了类似李春海这样的掮客和中介等活跃人物。他们熟悉各家银行的信贷“宽紧门道”,知道如何曲径通幽将信贷资金挪出他用。 　　 　　皮包赚钱的“门道” 　　 　　7月30日晚,李春海组织了几个人的“饭局”,为给一家做房地产业务的集团融资5个亿项目一起喝 “庆功酒”。 　　这家集团在3月份融资5个亿,期限1年,成本13%,李春海拉来了银行、信托,利用发信托理财产品把项目基本做了下来。由于房地产公司融资受限,李春海就把公司所建的房地产项目打包做成短期限发行、相对利率有较高收益的理财产品,通过信托公司设计、银行进行发售。理财资金充作项目资本金的一部分。 　　在这个饭局上,李春海和信托公司、股份制银行、企业三方的朋友们坐在一起谈起了项目执行的一些细节和分红。5个亿的融资项目,按0.6%中介提成,李和他这几位朋友获得的利润可观。 　　李春海今年上半年就给他现在的集团做出了流动贷款2亿,固定贷款1亿,票据承兑5000万的业绩。除此之外,他还私下里完成了4个融资项目。“他跟几家银行的关系都不错,熟门熟路,所以我们有项目都来找他做。”一位企业界的朋友说。 　　在2009年2月,李春海还帮河北的一家城投建设公司向当地工行河北省分行申请用于高速公路项目建设7亿元贷款。“实际上,这个项目只需要贷5亿多元,为达到贷款发放对资本金的要求,与项目监理单位和施工企业编造工程进度结算书等方法多增加点项目资本金。剩下的资金,那家公司转了三家银行后直接就委托一家券商集合理财了,目前收益已经超过20%了。” 　　李春海说,还有些时下很常见的方法:企业将自有资金流入股市,然后再从银行贷款用于建设;或者更多的国企,今年以来银行扎堆放贷,这些国企钱多得根本花不出去,不少也是打新股或者委托理财了。 　　今年3月,李春海帮助操作一家公司,账上有闲置资金2000万元,公司资产5000万元,公司用固定资产向银行抵押,贷出2000万元用于经营生产及流动资金,然后将自己账上的2000万元的闲置资金对外拆借,收取15%的利息。银行贷款利息不到7%,中间的差价有8%。 　　按照李春海所言,他遇到的不少企业用上述同样方法,只是投资到了二级股市。 　　 　　“那样收益更高” 　　 　　财政部会计司的一份报告称:2008年,各银行共向1597家非金融上市公司发放贷款人民币3.9万亿元,但到去年年底,上述贷款中仍有1.3万亿元左右资金留在银行账户中。报告分析后认为,上市公司资金拥有充裕的流动性,但这些流动性资金可能流入到了股市和房市,并可能导致股市和房地产市场形成泡沫。 　　今年上半年各家银行天量贷款投放重点放在了政府4万亿重点工程、民生工程的配套项目和大型国企及上市公司上。 　　近来,银行信贷资金流入资本市场的说法也得到不少人认可,国务院发展研究中心宏观经济部副部长魏加宁不久前就曾表示,根据他的测算,上半年有20%左右的信贷资金流入股市,30%左右的信贷资金流入了票据市场。“准确的数据谁都不知道,但花不出去钱的公司多了去了,没什么好项目,不少钱只能流到了股市和楼市,这不是什么秘密了。”李春海说。 　　李春海还详述了他今年其他几单业务的赚钱方法。“从去年年底到今年一季度,贴现利率远远低于贷款利率,不少企业利用这个套利情况,利用银行的商业承兑汇票,找公司来做票据贴现,每笔大概中介能提贴现额的0.1%好处费。” 　　一位信托公司的朋友表示,票据贴现的利润比较薄,基本靠跑量,市场上票据掮客也很多,“老李后来嫌小,基本不做了。” 　　在今年1~2月,新增贷款2.69万亿元,票据融资的占比都在3成以上。不过在3月底,银监会安排了对票据的专项检查,并要求银行以授信业务的标准进行票据管理,确保票据融资用于实体经济。至此,李春海就基本不做票据贴现了。 　　一季度以来,李春海还应企业需求帮着跑银行审批的贸易融资贷款,然后绕道将这笔钱协助公司投入二级市场。李春海说,“上半年,大概这种贸易贷款类的项目,我做了有3单,手续费基本都在0.5%。”。 　　“一般来说,银行审批