第05章 投资组合源的习题.pptVIP

投资组合选择的题解 一、资本配置例题 ?你管理一种预期回报率为18%和标准差为28%的风险资产组合，短期国债利率为8%。 1.你的委托人决定将其资产组合的70%投入到你的基金中，另外30%投入到货币市场的短期国库券基金，则该资产组合的预期收益率与标准差各是多少？ 资本配置例题（2） 2.假设风险资产组合包括下面给定比率的几种投资， 股票A：25% 股票B：32% 股票C：43% 那么你的委托人包括短期国库券头寸在内的总投资中各部分投资比例各是多少？ 资本配置例题（3） 3.你的风险资产组合的风险回报率是多少？你的委托人的呢？ 资本配置例题（4） 4.在预期收益与标准差的图表上作出你的资产组合的资本配置线(CAL)，资本配置线的斜率是多少？在你的基金的资本配置线上标出你的委托人的位置。 资本配置例题（5） 5.假如你的委托人决定将占总投资预算为y的投资额投入到你的资产组合中，目标是获得16%的预期收益率。 a.y是多少？ b.你的委托人在三种股票上和短期国库券基金方面的投资比例各是多少？c.你的委托人的资产组合回报率的标准差是多少？ 资本配置例题（6） 6.假如委托人想把他投资额的y比例投资于你的基金中，以使他的总投资的预期回报最大，同时满足总投资标准差不超过18%的条件。 a.投资比率y是多少？b.总