华侨城a可转换债券融资方案设计的优劣分析-工商管理专业论文.docxVIP

殖』b!：业厶：兰!M坠途塞摘 殖』b!：业厶：兰!M坠途塞 摘 要 从1843年世界上发行第一只可转换债券丌始，可转换债券已形成了一个种 类繁多、用途广泛的庞大家族。但是在中国的资本市场上，可转换债券还是十分 的年轻和幼稚的，并且我国的上市公司多年来面临着融资渠道单一，资金短缺的 矛盾。因此无论从优化资本市场结构还是从拓展企业融资渠道的角度出发，可转 换债券都有大力发展的必要。本篇论文从公司融资的基本理论开始，介绍了华侨 城A公司的可转换债券的融资背景和融资方案，对其进行分析，并对可转换债券 融资中存在的问题进行了一些探讨。 本篇论文在理论层面上，从公司融资的现状出发，系统地对债权融资、股 权融资以及可转换债券融资的理论进行了阐述：随后在实践的层面上，对华侨城 A的可转换债券条款进行了一定的实证分析，探讨了其方案的优劣，并且在此基 础上，对目前我国的可转换债券从发行制度到法律配套等相关存在的问题进行了 探讨，并且提出了一些对策和建议，从而对我国的可转换债券融资进行了理论和 实践层面的研究。 关键词： 可转换债券 融资 设计 分析 思考 ABSTRACTIn ABSTRACT In 1843，the first convertible bond iS issued in the world．From then 011，the convertible bonds have formed a huge family with many species and extensire use．But，the convertible bond in the capital market of China is still young and childish．Many years Chinese listed company had faced the conflict between the shortage of capital and the singleness of financing channel．So whether from the aspect to optimize the structure of capital market or from the aspect to develop enterprise’S financing channels，it’S necessary to develop convertible bonds in effort．This article introduced and analyzed the financing background and plan of the OCT Company’S convertible bonds．And some questions about the basic theories are discussed． The article firstly expounded the thesis about the financing of debt and share and convertible bond systematically from the actuality of financing in theorym．Then it denmonstrated the terms of OCT Company’S convertible bond in practice and discussed its items．In this base perman discussed some question of convertible bond about issue system and 1aw problem etc．in China now．And some advices are put．Accordingly some studies are put in theory and practice about convertible bonds． Key words：ConvertibIe bonds．Fi nancing．Items．Study．AnaIysi S．Ihi nk 2 耍北工韭六学 耍北工韭六学 学位论文知识产权声明书 本人完全了解学校有关探护知识产权的规定，即：研究生在校攻读 学位期闯论文工作的知识严权单位属于西北工业大学。学校有权保留并 向国冢有关部门或机构送交论文的复印件和电子版。本人允许论文被查 阕和借阅。学校可以将本学位论文的全部或部分内容编入有关数据库进 行检索，可以采用影印、缩印或扫描等复制手段保存和汇编本学位论文。 同时萃人保证，毕业后结台学位论文研究课题再撰写的文章一律注明作 者单位为西