公司财务分析.doc

PAGE PAGE 4 南京信息工程大学 滨江学院 实验（实习）报告 实验（实习）名称 公司财务分析实验（实习）日期 2015.06.20 指导教师 刘晓波 专业 信计 年级 2012 班次 1 班 姓名 孙正明 学号 20122314023 得分 1、实验目的要求： 通过财务分析了解公司的经营业绩和经营状况 2、实验主要内容：财务指标和财务分析方法 3、实验类别（基础、专业基础、专业）：专业基础 4、实验类型（演示、验证、操作、排故、综合、设计、研究）：演示 5、实验要求（必修、选修）：必修 6、主要仪器：实验软件：世华财务分析软件，或证券即时行情及分析软件 7、实验步骤 1.打开世华财务分析软件，熟悉基本操作； 2.使用证券即时行情及分析软件搜集资料。 3.运用比较分析法分析公司财务指标； 4.运用趋势分析法分析公司各项财务指标； 5.运用杜邦法分析公司财务指标； 公司财务报表分析 资产负债表分析 资产负债表总体分析 日照港总资产在2008年增长了723984466.01元，增幅达17.35%，说明公司年资产规模有较大增长，公司正处于一个快速增长期。 一般而言，流动资产的变现能力强，其风险较小，而非流动资产则正好相反。2008年日照港非流动资产比重高达92.55%，比上年下降1.34%，变动幅度不大，相对比较稳定，但同时资产流动性偏低，是经营的潜在风险增大。但这又要考虑到公司港口运输业务有对固定资产、基础设施等的巨大需要，因而在整体上与行业发展要求是相适应的。 日照港2008年所有者权益比重为55.76%，负债比重为44.24%，各自下降和上升了5.78%，这表明公司资本节共进一步得到优化与均衡。由于变动幅度不大，公司的资本结构稳定度也较高。进一步重视借贷资本的运用，说明公司的负债经营理念得到加强。 资产负债表主要项目分析 ⑴货币资金：2008年度增加88元，增长了34.17%，这一方面与企业营销规模扩大带动货币资金增加有关，另一方面是为大笔现金支出做准备，因为企业与一年到期的非流动负债增加，应付票据增加，这些款项偿还都需要企业提前做好准备，积累大量货币资金以备需要。 ⑵应收票据：2008年度增加了8307333.10元，增长了23.76%，系业务收入大量使用承兑汇票结算所致。 ⑶应收账款：2008年度增加89元，增长幅度达89.78%，主要是本期装卸业务收入大幅增加引起。 ⑷存货：2008年度4311558.65元，增长了8.55%，这已是由于本期装卸作业量增加向以增加装卸作业相关材料有关；而是由于报告期内承接的通信、水电等工程业务增加，期末未结算工程支出计入在产品所致。 ⑸长期股权投资：2008年度增加06元，增加了9.76%。这主要是该年度公司与中国联合水泥集团共同出资组建日照中联港口水泥公司注资所致。 ⑹固定资产和在建工程：固定资产增加了572737147.38元，上升幅度为25.18%，市总资产规模上升了13.72%，是非流动资产中对总资产变动影响最大的项目。固定资产规模体现了一个企业的生产能力，日照港固定资产大幅上升，主要是前期在建工程陆续完工，相关设备、建筑投产使用所致。由此也是在建工程减少09元，从而实现了日照港生产能力的扩张。 ⑺短期借款和长期借款：两者于2008年度分别增加了110000000元和222290000元。这两项增加主要是由于企业扩大生产经营规模需要而大量举债。同时企业长期借款增加快于短期借款，说明企业筹资政策正在发生变化，更倾向于降低风险的筹资方式。 ⑻应付票据：大量增加主要系本期吞吐量增长导致期末应付装卸作业成本增加所致。 ⑼股本和资本公积：前者增加了630592040元，后者减少了609502396.80元。这两者的变化主要是公司在2008 年度股东大会上决议以总股本63000万股为基数，按每10股转增10股的比例用资本公积转增股本。 利润表分析 利润增减变动水平分析评价 ⑴ 净利润分析:2008年度，日照港实现净利润204339534.71元，比上年增加33元，增长了9.34%，增幅较大。从水平分析表看，公司净利润增长主要是由于利润总额增长30元引起。而由于所得税比上年增加97元，二者相抵，导致净利润增长了7485757.33元。 ⑵ 营业利润分析：2008年度日照港营业收入比上年增加了233447776.50元，增幅达28.3