马柯维茨模型.pdf

马柯维茨模型 - n个证券（风险资产）构成资产组合的有效收益-方差边界 E(R ) p D C B A  p 2010-9-3 4.1.1 风险资产组合的收益与风险 - 有效风险资产组合的生成 数据条件： 1) 各证券收益的历史数据用于估计各证券的相关系数; 2) 各证券未来一期预期收益的估计值; 3)各证券未来一期预期收益的方 差估计值。 生成方法： 编程计算：在给定每一组合期望收益条件下，确定使其方差最小的投 资比重(W ,W ….)，