中国领先的多元化清洁能源公司.PDFVIP

越秀证券——新股IPO认购指南 华电福新（0816.HK） 中国领先的多元化清洁能源公司 招股详情： 投资要点： 发行价：HKD 1.60-1.76 中国领先的多元化清洁能源公司：华电福新能源股份有限公司(简称： 每手股数：2,000 华电福新，代码：0816.HK)是一家中国领先的多元化清洁能源公司， 入场费：3,555 HKD 主要从事开发、管理及经营福建省的水电项目及煤电厂，以及全国的 发行总数量：15亿股（不计超额配售权获行 风电及其它清洁能源项目。公司亦持有广东省一个大型分布式能源项 使；下同） 目以及福建省一座在建核电厂的少数股东权益。 公开发售股份数量：1.5亿股 国际配售股份数量：13.5亿股 华东地区最大水电公司，福建省最大发电公司：根据有关研究报告提 募集资金总额：23.39 亿港元（以发行中间 供的数据，按2011年12月31日的水电控股装机容量计，华电福新是福 价 1.68 港元计） 建省及华东地区最大的水电公司，分别约占福建省及华东地区的水电 保荐人：中信证券、瑞士银行、美林远东 总装机容量的19.8%和9.6%。公司的业务过往一直得享福建省经济增 公开招股日期：2012 年 6 月 14 日至 2012 长迅猛及用电量上升的优势。凭借公司在福建省的领先市场地位，公 年 6 月 19 日中午12 时整 司受益于该地区日后的经济增长，从而增加发电量及售电量。 越秀证券认购截止日期：6 月 19 日 风电业务增长快速：按风电控股装机容量计，是中国第五大风电公司。 定价日期：6 月 20 日 于往绩记录期间，公司的风电控股装机容量急速增长，由截至2009年 上市日期：6 月 28 日 12月31日的471.0兆瓦增至2011年12月31日的2,171.3兆瓦，复合年增 盈利预测： 长率为114.7%。公司的风电业务的快速增长是由于公司取得优质的风 2012年上半年每股盈利0.13 港元 资源，而且精于挑选合适项目作发展之用。得益于中国政府大力支持 预期发行市盈率区间： 风电发展，公司将继续以风电业务作为发展重心。 6.15倍-6.77 倍 公司简介： 中国分布式能源业务的先锋地位：根据弗若斯特沙利文提供的数据， 华电福新能源是一家中国领先的多元化清 华电福新是中国分布式能源行业的先锋。公司已开发156.0兆瓦广州 洁能源公司，主要从事开发、管理及经营福 大学城分布式能源项目，根据弗若斯特沙利文提供的数据，截至2011 建省的水电项目及煤电厂，以及全国的风电 年12月31日，该项目是：中国首个大规模的分布式能源项目；中国最 及其它清洁能源项目。公司亦持有广东省一 大的分布式能源项目；中国唯一一个与电网并网的分布式能源项目。 个大型分布式能源项目以及福建省一座在 作为中国分布式能源业务的先锋，公司处于有利位置，得以掌握中国 建核电厂的少数股东权益。以水电控股装机 分布式能源领域的庞大增长潜力。 容量计，华电福新是是华东地区(包括福建 过往业绩显示公司售电业务呈现波动性: 公司的绝大部分收入源自 省)最大的水电公司；按风电控股装机容量 电力销售。2009-2011年，公司营业收入分别为73亿、84亿和71亿元