6第六章 对外投资.pptVIP

第六章 对外投资 [本章导读] 企业在其经营过程中，会出于各种目的，进行有价证券投资或直接以固定资产、无形资产等投资于其他企业。 投资类别不同，其计量与核算的方法不同。 通过本章学习，应全面掌握投资的确认与计量方法，并将其应用于投资业务的会计处理及分析之中。 第一节 对外投资概述 对外投资按范围分类，有广义和狭义之分。 广义的投资包括股权性投资、债权性投资、期货投资、房地产投资、固定资产投资、存货投资等。 广义的投资可以分为两大类，一类是对内投资，如固定资产投资和存货投资，另一类是对外投资，如股权性投资、债权性投资等。 狭义性投资一般仅包括对外投资，不包括对内投资。 一、按投资方式分类 （一）股票投资 股票投资是企业以认购其他企业股票的方式进行的对外投资。股票投资有两种形式：一是直接投资形式，二是间接出资形式。 （二）债券投资 债券投资是指通过购买债券的方式进行的对外投资。 债券是债务人向债权人出具的债务证书，债券持有人即债权人有权按照约定条件向债券发行者定期收取利息以及到期收回本金。 债券按其发行者划分，可以分为以下三类：（1）国家债券（政府债券）（2）金融债券（3）企业债券（公司债券） （三）其他投资 其他投资是指除上述有价证券投资以外所进行的对外投资，一般指对联营投资。 二、按照投资性质分类 按投资的性质，可以分为股权性投资、债权性投资和混合性投资。 （一）股权性投资 股权性投资是指为获取另一个企业权益或净资产所进行的投资，这种投资行为使得投资人成为被投资企业的所有者。 （二）债权性投资 债权性投资是指为取得债权所进行的投资。这种投资的目的是为获取高于银行存款利率的利息，并保证按期收回本息。 （三）混合性投资 混合性投资是指通过购买混合证券的方式进行的对外投资。混合性证券是指兼有债务性质和权益性质的证券，优先股票、可转换债券等属于混合性证券。 三、按投资期限分类 以投资期限为划分标准，投资可划分为长期投资和短期投资 （一）短期投资 短期投资指能够随时变现并且持有时间不准备超过一年的投资。 短期投资的主要目的在于对企业暂时闲置资金的有效利用。 （二）长期投资 长期投资指除短期投资以外的投资。 长期投资的目的 企业进行长期投资的目的： （1）实现纵向联合，通过对企业的原料供应企业或产品经销商的长期投资，控制这些相关企业的业务、参与其经营决策、或与之建立密切联系，配合本企业的经营策略； （2）实施多元化经营战略，通过投资向与本企业现在经营业务无关的行业投资，可以分散经营风险； （3）积累整笔资金，以供特定用途之需。 四、企业会计准则对投资的规定 《企业会计准则2006》根据企业投资目的和投资项目承担的风险，将一般工商企业的对外投资分为以下四项： 交易性金融资产 持有至到期投资 可供出售金融资产 长期股权投资 （一）交易性金融资产 金融资产是一切可以在有组织的金融市场上进行交易，具有现实价格和未来估价的一切金融工具的总称。 交易性金融资产指企业为赚取市场价差而持有的债权投资、股票投资、基金投资，其主要特征以公允价值计量且其变动计入当期损益，即交易性金融资产的投资期间要承担当期利率变动、市价变动风险对该资产价格的影响。 金融工具是指形成一个企业的金融资产，并形成其他单位的金融负债或权益工具的合同。 （二）持有至到期投资 持有至到期投资是指企业从二级市场上购入的到期日确认、回收金额固定或可确定、企业有明确意图和能力持有至到期日固定利率国债、浮动利率公司债券等。 （三）可供出售金融资产 可供出售金融资产指贷款和应收款项、持有至到期投资、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以外的金融资产。 可供出售的金融资产的特征是以公允价值计量且其变动计入所有者权益，因此在该投资项目持有期间的企业利润不会受到利率变动和物价变动风险的影响，但是在该资产出售时企业需要承担整个持有期间利率变动和物价变动风险。 （四）长期股权投资 长期股权投资指企业投出的期限在1年以上（不含1年）的各种股权性质的投资，包括购入的股票和其他股权投资等。 第二节 交易性金融资产 一、确认与初始计量 交易性金融资产，应当按照取得时的公允价值作为初始确认金额，相关的交易费用在发生时计入当期损益。 支付的价款中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券利息，应当单独确认为应收项目。 交易费用是指支付给代理机构、咨询公司、券商等的手续费和佣金及其他必要支出，但不包括债券溢价、折价、融资费用、内部管理成本及其他与交易不直接相关的费用，也不包括投资转让或处置时预期将发生的交易成本。 企业取得投资时，按公允价值，借记“交易性金融资产——成本”科目，按发生的交易费用，借记“投资收益”科目，按支付的价款中包含的已宣告但尚未发放的