第6章投资银行学.pptVIP

（七）代理业务 代理收付款 代理监督 代理银行业务 代理证券业务 代理保险业务 代理投资基金业务 （八）、咨询顾问业务 评审类信息咨询 委托中介类信息咨询 综合信息类咨询 资产管理顾问 财务顾问 现金管理 （九）托管业务与保管箱业务 托管业务 保管箱业务 （十）信托业务 信托的含义、起源与职能 信托的基本结构 信托的法律特性 信托的种类 （十一）金融租赁业务 金融租赁的发展历程 金融租赁的界定 金融租赁的功能 金融租赁的类型 一、商业银行中间业务 二、商业银行表外业务 三、商业银行中间业务与表外业务的比较 四、商业银行中间业务及表外业务迅猛发展的原因 五、各类表外业务及中间业务的简介 是商业银行的三大支柱之一 广义的讲：中间业务等同于表外业务 狭义的说：中间业务与表外业务不同 是指商业银行居间或中介业务，在这种业务中，商业银行不以信用活动一方的身份出现，只是以中间人的面目代客户办理收付或其它委托事项，并从中收取手续费，它一般不会引起商业银行资产负债的变化，一般不反映在商业银行的资产负债表内。 强调银行在办理业务中的地位与身份 （1），中间业务是指不构成商业银行表内资产、表内负债，形成商业银行非利息收入的业务。 1、中间业务与资产负债业务的关系 中间业务是资产负债业务的先驱 资产负债业务是中间业务的基础 中间业务是资产负债业务的延伸 中间业务的作用。 （1），中间业务的发展可以促进资产负债业务的扩大； （2），中间业务的发展可以为商业银行带来稳定的收入； （3），中间业务的发展可以增强商业银行的竞争能力； （4），中间业务的发展可以减轻资本金对银行业务发展的限制； （5），中间业务的发展有利于银行资源的充分利用、扩大银行的社会知名度、加快商业银行各项业务的全面深入创新。 （1），中间业务的多样性； （2），中间业务的资金非占用性； （3），中间业务的低成本性； （4），中间业务的稳定和较高收益性； （5），中间业务的低风险性； （1），从不动用商业银行的资金到主动垫付一定的资金如结算透支、融资性租赁等； （2），从不承担风险到主动承担一定的风险如担保、承诺、票据发行便利、期货与期权等； （3），从被动等待客户到主动招揽客户如各类信用卡业务、投资理财中的VIP服务、客户经理制等； （4），从不收费到要收费甚至“多收费”，客户逐渐认识到了今天的“付费”是为明天的风险“买单”； （5），从单一的中间业务到综合与混业的中间业务如银行与证券、银行与保险、银行与信托等的交融与创新业务。 1、表外业务的定义： 是指在业务发生时不影响资产负债总量和结构，但在一定的条件下可以转化为资产或负债的那些业务 是构成商业银行或有资产和或有负债的业务 从会计核算的角度认识银行业务的特性，是与表内业务相对应 按照巴赛尔委员会的分类办法，表外业务可分为四类： 第一类：各种担保业务，如：偿还贷款担保、跟单信用证担保、票据承兑担保、有追索权的债权转让等 第二类：承诺业务，这类业务中，分为可撤销和不可撤销两种，前者主要有贷款限额和投资限额；后者主要有循环贷款承诺、回售与回购协议、票据发行便利、循环包销便利 第三类：创新金融工具，包括金融期货、期权、远期、互换、资产证券化等 第四类：利用银行的资源为客户提供的中介服务，主要有信息咨询、投资咨询、信托、代理收付、保管箱等 是否可能形成与客户的债权债务关系 是否可能需要动用银行资金 风险度的不同，受金融监管当局的管理程度不同 业务收入来源不同 表外业务在西方产生由来已久，但直到二十世纪80年代才得到飞速发展，这是由特定历史背景决定的，究其原因主要有以下几点： （1）、监管当局增强了对银行资本充足率的要求，80年代初，银行信用状况的下降给监管部门带来压力，促使其要求银行增加资本水平。这样，商业银行一方面需要在高资本比率下运营，另一方面，由于信用状况的降低，使银行筹集资本金成本提高。这促使商业银行更多地从事不受或少受资本充足率管制的业务，即表外业务。 （2）、布雷顿森林体系的解体后利率、汇率波动频繁，微观经济主体迫切需要银行提供相关规避利率、汇率风险的表外业务工具适应这一需要，各种与利率、汇率相关的衍生工具迅速发展起来。 （3）、金融市场的迅速发展，导致直接融资规模不断扩大，而通过商业银行传统的存放业务活动实现的间接融资规模日趋缩小，商业银行传统生存模式受到严峻挑战，迫使商业银行在表外从事大量非传统银行业务，如从事有价证券发行、资产证券化等业务。而这一时期，混业经营也成为一种潮流，最初实行严格分业经营的国家也都纷纷放松了管制。 （4），伴随私人财富的增长，社会上中产阶级人数日益增多，他们对银行服务提出了更高要求。不但要求财富安全，而且对增值服务提出更多要求，商业银行适应客户理财服务需求这一变化，推出了基金、保险等