股指期货业务规则与制度学习课件.pptVIP

监管安排——处罚措施 期货公司违反投资者适当性制度要求的，中金所、中国期货业协会应当根据业务规则和自律规则对其进行纪律处分。 期货公司违反投资者适当性制度的，交易所可以对其采取责令整改、暂停受理申请开立新的交易编码、暂停或者限制业务、调整或者取消会员资格等处罚措施；情节严重的，交易所可以向中国证监会、中国期货业协会提出行政处罚或者纪律处分建议。 期货公司工作人员对违规行为负有责任的，交易所可以采取通报批评、公开谴责、暂停从事交易所期货业务和取消从事交易所期货业务资格等处罚措施；情节严重的，交易所可以向中国证监会、中国期货业协会提出撤销任职资格、取消从业资格等行政处罚或者纪律处分建议。 - * - 三、交易、结算及信息发布制度 沪深300指数与股指期货合约介绍 客户开户制度 交易、结算制度 交易时间、交易指令 集合竞价和连续竞价原则 当日无负债结算制度 交割制度 信息发布制度 行情种类与盘后数据 行情发布及获取方式 - * - 沪深300指数作为股指期货标的 沪深300指数，于2005年4月8日正式发布，是沪深交易所联合发布的第一只跨市场指数。2005年9月中证指数公司成立后，沪深300指数移交中证指数公司进行管理运行。 沪深300指数是目前国内证券市场跟踪资产最多、使用广泛度最高的指数。 - * - 股票名称 权重（％） 招商银行 3.49 中国平安 3.06 交通银行 2.85 民生银行 2.77 兴业银行 2.47 中信证券 2.45 浦发银行 2.16 中国神华 2.16 万科Ａ 2.06 北京银行 1.45 股票名称 权重（％） 中国石油 12.36 工商银行 7.48 中国石化 4.77 中国银行 4.20 中国人寿 3.63 中国神华 3.35 招商银行 1.57 中国平安 1.55 交通银行 1.29 浦发银行 1.13 样本数 累计权重占比（％） 5 14.64 10 24.92 20 36.3 沪深300前十大权重股 上证综指前十大权重股 样本数 累计权重占比（％） 5 32.44 10 41.33 数据来源：中证指数公司 数据来源：万德资讯 沪深300指数抗操纵性 期货合约名称 合约面值 铜 27.8万元/手 天然橡胶 11.1万元/手 豆粕 3.5万元/手 玉米 1.8万元/手 小麦 2.1万元/ 手 沪深300 119.9万元/手 说明：数据来源各交易所网站，选取2009年11月25日数据。 一手沪深300股指期货的合约价值，相当于铜的4倍、天胶的11倍、豆粕的34倍、小麦的57倍、玉米的67倍。 沪深300指数期货合约价值与国内商品期货品种比较 沪深300指数期货合约 合约标的：沪深300指数 合约乘数：每点300元 报价单位：指数点 最小变动价位：0.2点 合约月份：当月、下月及随后两个季月 交易时间：9:15-11:30；13:00-15:15 最后交易日交易时间：9:15-11:30；13:00-15:00 每日价格最大波动限制：上一个交易日结算价的± 10% 最低交易保证金：合约价值的12% 最后交易日：合约到期月份的第三个周五（遇法定假日顺延） 交割日期：同最后交易日 交割方式：现金交割 交易代码：IF - * - 开户制度——交易编码和客户号 客户申请中金所交易编码时，应当符合统一开户与股指期货投资者适当性制度的相关规定，并且按照交易所开户业务规则办理开户手续。 交易编码是客户、从事自营业务的交易会员进行期货交易的专用代码。 交易编码由十二位数字构成，前四位为会员号，后八位为客户号。如客户交易编码为000100001535，则会员号为0001，客户号 - * - 交易编码（一般客户） - * - 交易编码（12位） 会员号（4位） 期货公司 ＋ 交易编码——特殊法人 证券公司、基金公司、合格境外机构投资者等根据法律、行政法规、规章和有关规定需要对资产进行分户管理的特殊法人机构，可以为其分户管理的资产向交易所申请开立客户编码。 申请条件：必须获得监管机关或者主管机关批准。 审批流程：会员对特殊法人机构的申请材料进行审核，并与特殊法人机构及其托管人共同到交易所办理相关手续，经交易所审核通过后，为其开立交易编码。 会员提交相关申请材料，必须确保所提供材料内容的真实性、准确性和完整性。 - * - 交易编码（特殊法人） - * - 组织机构代码 产品代码 会员号（4位） 期货公司 + 交易编码 客户号（8位） + - * - - * - - * - 交易时间 - * - - * - - * - 限价指令是指按照限定价格或更优价格成交的指令。 ——限价指令当日有效，未成交的部分可以撤销 ——限价指令每