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银行mpa评级报告 　　实施MPA，银行业务将如何调整——央行MPA管理细则解读实施MPA，银行业务将如何调整——央行MPA管理细则解读XX-04-05平安银行刘枫交易圈交易圈　　jiaoyiquan085我们致力于提供最具价值的银行同业咨询与知识，搭建优质的同业交流与合作平台。交易圈---金融机构产品推介撮合平台　　〈　　XX年04月05　　星期二　　〉　　实施MPA，银行业务将如何调整——央行MPA管理细则解读作者：平安银行刘枫　　前言：XX年12月29日，人民银行召开会议，部署改进合意贷款管理，从XX年开始实施宏观审慎评估有关工作。将现有的差别准备金动态调整和合意贷款管理机制“升级”为“宏观审慎　　评估体系”。当时并未引起市场的强烈反应，直到最近，一季度末第一次实施MPA评估，使得市场开始重视这个新的管理框架。一直适用到XX年底的合意贷款规模管理，使得银行在过去几年的业务模式发生了极大的转变，影子银行大行其道。为了少占用信贷规模，银行创新出各种通道，把实质上的信贷资产通过这些通道转变为同业业务、资管业务和投行业务等。这可以看出，简单的合意贷款管理已经过时，无法掌握银行的实质性风险。升级为MPA体系管理也是顺应了金融业的发展趋势。当然，这也势必会再一次对银行的业务产生深远的影响。　　为此，我们将对MPA的实施细则进行详尽的解读，以此为依据来理解银行业务的调整方向。全文分为三个部分：第一部分为MPA体系的总体理解；第二部分为MPA体系中各指标的详细分析；第三部分为对银行业务的影响。　　1第一部分MPA体系的总体理解　　评估的对象。包括商业银行、村镇银行、外资银行、财务公司、金融租赁公司、汽车金融公司、信托投资公司。当然主要针对银行。　　评估对象的分类。分为全国性系统重要性机构、区域性系统重要性机构和普通机构，三者在指标的达标标准上面有少许差异，对系统重要性机构更为严格一点。　　评估的主管单位。MPA由人民银行及其宏观审慎评估委员会负责实施与解释。N-SIFIs由全国性宏观审慎评估委员会进行评估，R-SIFIs和CFIs由各省级宏观审慎评估委员会进行评估。　　评估的周期。每季度评一次，通常在季度末的后一个月内完成。人行对相关指标按月检测，发现异常及时预警，必要时进行窗口指导。　　评估的指标。包括资本和杠杆情况、资产负债情况、流动性、定价行为、资产质量、跨境融资风险、信贷政策执行等七大方面约14个指标。根据宏观调控需要，人民银行可对指标构成、权重和相关参数、评分方法等进行调整。　　评估的结果。分为ABC三档，A档机构：七大类指标均为优秀；执行最优档激励。B档机构：除A档、C档以外的机构；执行正常档激励。C档机构：资本和杠杆情况、定价行为中任意一大类不达标，或资产负债情况、流动性、资产质量、跨境融资风险、信贷政策执行中任意两大类及以上不达标；执行最低档激励。　　评估的激励约束机制。对其交纳的法定存款准备金，实施差别化的准备金利率。对A档机构实施奖励性利率，法定准备金利率视情况上浮10%-30%；对C档机构实施约束性利率，法定准备金利率视情况下浮10%-30%；对B档机构继续保持法定准备金利率。　　评估的豁免。考虑到新设机构缺乏评估所需历史数据，往往初期发展较快，原则上开业三年内可暂不纳入MPA，由其参照宏观审慎评估体系加强自我约束，并辅之以必要指导。　　2第二部分MPA体系各指标的详细分析　　1.资本和杠杆情况。这是一票否决的指标，若不达标则为C档。这个大类中细分为三个指标：一个是资本充足率，一个是杠杆率。分别分析如下：a)资本充足率　　评分标准：在达到宏观审慎资本充足率C*以上则为80分，在[C*-T，C*]之间则为48到80分，在C*-T之下则为0。这里T是指容忍度，暂定为4%。　　补充背景知识：资本充足率=机构持有的资本/风险加权资产。宏　　观审慎资本充足率=α×。结构性参数α，基准值为1。央行将结合金融机构稳健性状况和信贷政策执行情况作相应调整。　　解读：C*的计算公式中变量较多，总体看来可以理解如下：以当地最大的银行为基准，其对应的C*大约在%左右，而第四季度需要在此基础上加%，为11%。而其他稍小的金融机构根据规模大小可以在此基础上降低0到%，财务公司需要在此基础上加2%。同时，广义信贷增速低于的话，还可以降低%左右。最后，央行可以根据该金融机构的稳健性状况和信贷政策执行情况进行调整。从最近各银行的年报来看，这对于大多数银行来讲都能够达到80分，即使某些小银行达不到，由于容忍度T为4%，也就是说达到11%-4%=7%就至少能拿到48分。因此，我们认为该指标对银行的约束能力不算太强。　　b)杠杆率　　评分标准：该指标在4%以上则为20分，4%以下为0分，中间没有插值