利率市场化对我国商业银行的影响分析-金融学专业论文.docxVIP

山东师范大学硕士学位论文 山东师范大学硕士学位论文 万方数据 万方数据 摘要 2015 年的是中国“十二五”计划的最后一年，但中国经济面临下行压力， 这就要求中国经济为了适应这种新常态必须进行更为深入的改革，因此 2015 年 必定是我国政治，经济，法律，金融等等各个领域出现重大变革的一年。其中利 率市场化作为长期以来金融改革的重点也是难点，必然处于改革的风口浪尖。今 年两会央行行长周小川的讲话，更加明确了这一点。既自从 2013 年中国人民银 行全面放开贷款利率市场化以来，存款利率的市场化早已进入下一个央行改革的 视线。然而利率市场化对于长期依靠存贷款利差为主要盈利手段的我国商业银行 则会带来诸多的影响与挑战。 由此引出本文第一部分是对利率市场化的相关理论进行论证阐述。利率市场 化是指货币市场以及资本市场的利率水平都由市场供求来决定。这其中的相关理 论涉及利率的决定理论，利率的传导利率，金融抑制理论和金融深化论。这些理 论都论证了利率市场化改革的必要性。接着，本文对国外的利率市场化改革进行 简述，以及陈述现阶段我国的利率市场化改革历程。了解了我国商业银行的盈利 现状之后，本文运用实证研究的方法研究了利率市场化对我国商业银行的盈利模 式影响。之后，分析我国的利率市场化改革，给我国商业银行带来的机遇和挑战。 并且对我国商业银行如何应对利率市场化改革提出建议。通过理论分析和研究， 本文得出如下结论和观点：首先，根据我国的国情，中国应该采取渐进式的改革 模式，为银行改变其盈利模式创造时间。其次，我国的利率市场化正处于一个关 键的节点上，而且由于存款利率存在管制，导致了我国融资渠道存在双轨制的问 题。再次，针对利率市场化带来的利率风险，本文提出了有管理的利率市场化建 议，即通过短期、中期和长期三个层面寻找合适的基准利率做参考，制造利率浮 动空间，从而达到利率既反映市场信息，又能风险可控的目的。 关键词：利率市场化；利率管制；金融深化理论；基准利率 1 Abstract The year 2015 is the last year of China’s twelve five plan, and China’s economy is confronting downward pressure, which requires China’s economy to adapt to this new sjituation and conduct deep-rooted reform. Therefore the year 2015 is going to be a year of significant revolutions in politiacal, economical and finacial area. As the key and difficult point in finacial reforem for a long time, interest rate liberation must be on the forefront of reform. And what the cental bank governor of China Zhou Xiaochuan had said during the two sessions made it more clear. Since 2013 when the people’s bank of China opened up the loan interest rate marketization, deposit interest rate marketization has already come to the attention of nest refoem of central bank. However, market-oriented interest rate has much effect and challenges on commercial banks in China whose major means of profit rely on the gap between savings and loan. The first part of this dissertation demonstrates relevant theories of interest rate marketization. Interest rate marketization means the money market and capital market interst rates are determined by market supply and demand,