工程经济学ppt（第二章 现金流量与构成）.ppt

第二章 现金流量及其构成 2.现金流量图 一、投资 （一）定义：指投资主体为了实现赢利或避免风险，通过各种途径投放资金的活动。或指一定的资源（资金、人力、技术、信息）预先投入某项目以获取所期望的报酬。 （三）投资的分类 对工程项目而言，总投资由建设投资和流动资金投资两大部分构成。 不属于生产经营主要设备，单位价值在2000元以上，并且使用年限超过2年的，也作为固定资产。 另外，企业因购建固定资产而交纳的固定资产投资方向调节税和耕地占用税也计入固定资产投资的组成部分。 固定资产构成了项目生产经营的基本条件。固定资产在使用过程中因磨损而性能不断劣化，价值量逐渐减少。为维持项目基本的生产经营条件，用折旧的方式对其贬值的价值量予以弥补。在项目终了时，固定资产的残值被回收。 （2）无形资产投资 （4）建设期利息与汇兑损益 如果建设投资所使用的资金中含有借款或涉及外汇使用，则建设期的借款利息以及汇兑损益应计入总投资。凡与购建固定资产或无形资产有关的计入相应的购建资产的价值中，其余计入开办形成递延资产原值的组成部分。 基本预备费：是指在初步设计和概算中难以预料的费用，其中包括： A、进行技术设计、施工图设计和施工过程中，在批准的初步设计范围内所增加的工程及费用。 B、由于一般自然灾害所造成的损失和预防自然灾害所采取的措施费用。 C、工程竣工验收时，为鉴定工程质量，必须开挖和修复的隐蔽工程的费用。 计算：一般按工程费用和其它费用之和为基数，乘以基本预备费率进行计算。 涨价预备费：从估算年到项目建成期间内，预留的因物价上涨而引起的投资费用增加数额，由估算年份价格水平的投资额和涨价预备费率确定。（按合同） 2.流动资金投资 定义：是指企业购置劳动对象和支付职工劳动报酬及其他生产周转费用所垫支的资金。是流动资产和流动负债的差额。 当项目结束后，流动资金成为企业在期末的一项可回收的现金流入。 流动资产是指可以在一年内或超过一年营业周期内（对象不同，长短不同）变现或者耗用的资产，包括现金、各种存款、短期投资、应收预付款和存货等。 投资的构成及形成的资产 （四）投资资金的来源 自有资金 投资者缴付的出资额(包括资 本金和资本溢价)，是企业用于项目投资的新增资本金、资本公积金、提取的折旧费与摊销费以及未分配的税后利润等。 资本溢价 指有限责任公司投资者交付的出资额大于按合同、协议所规定的出资比例计算的部分。 资本公积金的组成部分。 有限责任公司在创立时，投资者认缴的出资额，都作为资本金记入“实收资本”科目。但以后有新的投资者加入时，为了维护原有投资者的权益，新加入的投资者的出资额，并不一定全部作为资本金记入“实收资本”科目。 因为企业初创时，要经过筹建、开拓市场等过程，从投入资金到取得投资回报，需要较长时间。在这个过程中，资本利润率较低，具有一定投资风险，经过正常生产经营以后，资本利润率要高于初创时期，同时企业也提留了一定的盈余公积金，使原有投资在质量上和数量上都发生了变化。所以新加入的投资者要付出大于原有投资者的出资额，才能取得与原有投资者相同的投资比例。 投资者的出资额等于按其投资比例计算的部分，作为资本金记入“实收资本”科目；大于按其投资比例计算的部分，作为资本公积金记入“资本公积”科目。 二、成本费用 总成本：生产经营活动中，活劳动与物化劳动消耗的货币表现。 活劳动：劳动力作用于生产资料，创造出使用价值的劳动（包括脑力劳动和体力劳动）。 物化劳动：由物资形态表现的劳动 工程经济分析中不严格区分费用与成本，均视为现金流出。 ①固定资产折旧费及递延和无形资产摊销费只是项目系统内部固定资产投资的现金转移，而非现金支出。因此，经营成本中不包括折旧费和摊销费。 ②在编制全部投资现金流量表时，全部投资均假定为项目自有资金，因此经营成本中不包括财务费用（借款利息、汇兑损失及手续费等）。 （二）折旧（Depreciation）及折旧的计算 1.定义 固定资产因损耗而逐渐转移到产品上的价值叫做折旧。 设备在使用过程中，由于逐渐将其价值转移到成本中去，构成产品成本的一部分。 生产过程中设备的消耗与原材料、燃料、动力的消耗不同，后者是一次把自己的价值全部转移到产品成本中去，而设备则是逐渐将其价值转移到产品成本中去。 利用会计手段，把以前（建设期）发生的一次性支出，在生产经营期的各年度中进行分摊，以核算当年应缴付的所得税和可以分配的利润。 2、折旧费的计算方法 2、折旧费的计算方