课件：七操作风险管理.pptVIP

金融机构在操作风险量化过程中主要依赖以下损失数据来源： 1．内部数据库 2．外部（行业）数据。 3．模拟数据。 4．情景分析数据。 （三）量化模型的有效性 怀疑操作风险量化有效性的观点认为： 首先，操作风险构成复杂，性质各异，要将计算机系统、业务流程和法律因素等这些完全不同的风险因素用同样的方法统一衡量显然是具有很大的难度； 其次，操作风险具有内生性，而且大多跟金融机构人的作用有关，要客观量化这样的风险也很困难； 第三，许多操作风险与市场风险和信用风险密切联系，因此，不少损失数据很难区分归属于哪一类风险； 第四，操作风险的损失数据稀少，不仅难以满足统计模拟的数据要求； 第五，风险事件之间的相关性也难以识别和量化； 第六，大量的数据分析和模拟对计算机软硬件要求高，成本支出大。 支持操作风险量化的观点认为，加强操作风险量化模型有效性的环境和条件已大大改善，这主要表现在以下一些方面： 一是各金融内部操作风险损失数据积累近些年有了很大的发展，行业数据共享的形式和机制也初具规模； 二是操作风险的定义和分类已经出现了较为统一的行业和监管标准； 三是高级的统计方法的应用可较好地解决数据不足所导致的损失分布估计、返回检验和相关性分析困难等问题； 四是IT技术的发展大大降低了风险量化的操作成本； 五是市场风险和信用风险量化技术的发展不仅为操作风险量化提供了良好的借鉴，而且还提供了