第十章 伪回归和单位根.pdf

第十章 伪回归和单位根 1 本章结构 第一节时间序列及其平稳性 第二节时间序列平稳性检验 第三节时间序列的单积和协积 2 第一节时间序列及其平稳性 一、时间序列数据和随机过程 二、经典计量分析和时间序列的平稳性 三、时间序列非平稳和伪回归 3 一、时间序列数据和随机过程  计量经济分析中的截面数据是在同一时点抽样统计 得到的，可以理解为一个随机变量反复抽样的结 果。  时间序列数据则是在不同时间观测或统计的数据， 不能看作同一个随机变量生成的，不能看作与截面 数据一样的同一个随机变量的反复抽样，而应该看 作不同随机变量生成的，看作是一个随机过程的一 个实现。 4  所谓随机过程就是一系列具有顺序性和内在联系 的随机变量的集合。  随机过程一般定义为随机变量族 ，其   X (t),t T 中T 是给定的实数集，对应每个t T的X (t)是随 机变量。  当进一步明确参数t代表时间，T 是整数集合时，   离散型随机过程 X (t), t 0,1,2, 称为“时间序 列” 。 5 二、经典计量分析和时间序列的平稳性  计量经济回归分析的参数估计及相关推断检验，都 是建立在随机变量总体均值、方差推断基础上的。  如果使用的是截面数据，那么因为截面数据是一个 随机变量的抽样结果，因此根据中心极限定理等， 可以用截面数据的样本均值和方差推断随机变量的 总体均值和方差，以此为基础的计量回归分析和预 测是有效的。 6  当计量分析使用的数据是时间序列数据时，情况就 会有所不同。  因为时间序列并不是一个随机变量的反复抽样，而 是随机过程的一个实现，每个数据都是特定时间随 机变量的唯一实现值，时间序列样本均值和方差的 含义与截面数据也不同，这样以随机变量总体均值 和方差的推断为基础的计量经济分析的基础就会出 现问题。 7 其实并不是以时间序列数据为基础的计量分 析都会存在问题。 只要所使用的时间序列数据是平稳的，以时 间序列数据为基础的计量经济分析就是有效 的。 所谓平稳时间序列数据就是由平稳随机过程 生成的时间序列数据。 8  随机过程的平稳性包括严平稳和弱平稳两种情况。  严平稳即随机过程 {Y ,t