2009中国私人财富报告0330(final).docVIP

2009中国私人财富报告 ——中国私人银行业：坐看风起云涌目录 TOC \o 1-3 \h \z \u前言：撰写2009中国私人财富报告的初衷与企望 3 致谢4 第一章 2008年中国私人财富市场概览和走势 5 中国私人财富市场蕴含巨大市场价值 5 2008年中国私人财富市场回顾与2009年展望 8 2008年末中国高净值人群地域分布 10 平均富裕程度最高的11个省市高净值人群增长率波动状况 12 第二章中国高净值人群投资行为、人群细分和对私人银行的看法 15 风险偏好受金融风暴影响趋于保守 16 投资分配以股票、储蓄现金和房地产为主；2009年投资主要持观望态度20 职业和个人可投资资产规模是人群细分时相对显著的指标22 私人银行认知度低；受金融风暴的影响，对外资行更谨慎27 专题一：财富目标和财富管理渠道30 专题二：高净值人群的离岸投资状况33 第三章对中国私人银行业发展的重要启示36 中国的私人财富市场潜力巨大，私人银行业发展势在必行37 金融危机带来的客户投资态度的变化，为中国私人银行业发展开启了新的契机38 短期内外资私人银行的优势在中国难以体现，在两年左右的机会窗口期，中资私人银行应积极占领并稳固市场39 中资私人银行的离岸业务较大的发展机会可能会在五年左右时间出现42 私人银行的特色发展之路可以始于细分客户群的差异化服务，抢先建立与目标客户的高信任度服务关系43 附录：研究方法45 版权声明48 前言 撰写2009中国私人财富报告的初衷与企望 在改革开放的大背景下，近年来中国涌现了大量中青年富裕人士，作为第一代富人，他们用胆识和魄力开创了自己的事业和时代，在开拓之路上，他们逐步积累了自己对社会与经济的深刻认识，对自己的能力和判断力充满自信，倾向于在自己或在自己信任的人管理下将个人财富投向国内的股市、房地产、基金等自己比较熟悉的渠道。自2007年起，一些中资和外资银行就已经开始在国内开展私人银行业务的尝试，但该业务在富裕人士中的渗透率仍然很低。多数的第一代富人对私人银行这一专门设定为富裕人士提供的以财富管理为核心的“管家”型金融服务知之甚少。 2008年，美国房地产市场引起的次贷危机演变为一场席卷全球的金融风暴，这场危机的影响力远远大过97年的亚洲金融危机，使得与全球经济接轨的各国都无法独善其身。受到国内国际需求下降，部分企业资金链断裂的影响，中国股市遭遇了大幅缩水，同时房地产市场也从08年以前的非理性走高变得萎靡不振，中国的个人投资市场正经历着从未有过的振荡。这场金融振荡无疑为中国私人银行业带来了难得的机遇：金融风暴让很多中国富人认识到市场的“难以预测和掌控”，从而反思自己的投资理念，不少人的风险偏好由原来的高风险转为中等风险或更为保守，并且开始有意愿寻求更加专业化的资产配置建议，以确保家业常青。这些变化为中国私人银行业的开拓和发展提供了契机，私人银行获得更多与高净值人群对话的机会，在双方日益了解的过程中，博得他们的赏识与信任。 为了对中国富裕人群进行深度分析，研究其财富管理的行为和理念，了解不同客户群的现实需求。在此背景下，凭借招商银行丰富的零售银行经验和高端客户资源，以及贝恩团队丰富的私人银行业研究经验和严谨的方法论、有效的数据分析工具，招商银行携手贝恩公司对中国私人财富市场开展研究。本报告通过权威的统计数据，使用严谨的方式推导中国私人财富分布曲线，并以此为基础，科学地估算中国富裕人士的数量及所拥有的私人财富总额，并对2009年做出预测；通过对大量富裕人士、专家以及客户经理的调查和访谈等，并将这些一手数据与权威的二手数据相结合，对中国富裕人士的投资态度与行为及其对私人银行业的认知与看法进行了详细的研究分析，将中国富裕人群按多维尺度进行细分，迈出了中国私人银行业客户分析的第一步。本报告填补了国内外对中国私人财富市场综合研究的空白，是首次以大样本量调研为基础的专门针对中国大陆高端私人财富市场的权威研究。金融机构和专业顾问公司合作产生的巨大协同效应，把对中国私人财富市场的研究推到更高的境界，为中国私人银行业的发展奠定了基础。 致谢 本报告是招商银行团队与贝恩管理顾问公司团队共同努力的结晶。 招商银行的团队开创性地提出深入研究中国私人财富市场的构想，利用行内高端客户资源，协调和安排了客户访谈以及对客户经理的深度调查，为收集大量高端客户的一手信息做出了巨大努力。同时，招商银行还提供了丰富的行业经验和内部数据，为进一步针对中国高端客户的研究分析奠定了坚实的基础。在双方共同讨论下，招行领导对报告的分析方法和结论都提出宝贵意见和建议，为撰写此份报告做出巨大贡献。因此，这里要感谢招商银行的马蔚华行长、唐志宏副行长、零售银行部刘建军总经理、陈昆德财富管理总监、私人银行部王菁常务副总经理、陈允枏副总经理，以及招行项目团队的每