财务报表第七讲-会计-本科(2016).pptxVIP

第三讲 会计分析;大华会计师事务所（特殊普通合伙）2015.4.28出具“无法表示意见”的审计报告。审计事务所已发现的问题主要包括2014年净利润亏损9885万元，流动负债大于流动资产，资不抵债；还包括无法对应收账款以及长期股权投资的真实性进行测试，以及对于涉嫌信息披露违法违规案的立案调查。 *ST博元管理层年报真实性声明：无法保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。;;会计政策是企业成立财务信息时说采用的特定原则、规范、惯例和做法的总称。 会计政策——企业在会计确认、计量、和报告中所采用的原则、基础和会计处理方法。 会计估计——会计估计是指企业对其结果不确定的交易或事项以最近可利用的信息为基础所作的判断。;会计基础、假设、计量和质量要求 权责发生制的局限性——净收益受到人为操控；不反映现金流变化 现实经济环境复杂多变——企业组织结构、关联交易、金融工具创新 会计准则的刚性和弹性 GAAP（规则导向）刚性较强，限制管理层对财务报表的歪曲；减低反映真实业务差异的灵活性 IFRS（原则导向）灵活性较强，不同主体对会计原则客观或主观的理解存在差异 财务经理的会计选择 外部审计 注册会计师的独立性难以保持;评价企业会计所反映的财务状况与经营成果的真实程度。 会计分析的作用 通过对会计政策、会计方法、会计披露的评价，揭示会计信息的质量； 通过对会计灵活性、会计估计的调整，修正会计数据，为财务分析奠定基础，并保证财务分析结论的可靠性。 （同时找出企业财务活动的重点问题所在）;进行会计分析的步骤;注册会计师的审计意见进一步限制公司歪曲财务报表的可能性，提高了财务报表的信息质量和可信程度。尽管独立审计的有效性受到颇多质疑，但审计报告仍是一种重要的财务报表派生信息。 查阅审计报告，对财务报告的可信程度形成初步印象，并通过审计报告了解财务报表的“高危区域”，这有助于分析人员确定相应的分析重点。;审计报告类型;标准无保留意见——皆大欢喜 说明注册会计师认为被审计者编制的财务报表已按照适用的会计准则的规定编制并在所有重大方???公允反映了被审计者的财务状况、经营成果和现金流量。 带强调事项段的无保留意见——质量瑕疵的委婉说辞 说明注册会计师认为被审计者所编财务报表符合编制要求，并在所有重大方面公允反映了其财务状况、经营成果和现金流量，但存在需说明事项，如对持续经营能力产生重大疑虑及重大不确定事项。;保留意见——披露质量堪忧 说明审计师认为财务报表整体是公允的，但是在存在影响重大的错报。 否定意见——是可忍，孰不可忍 说明审计师认为财务报表整体是不公允的或没有按照适用的会计准则的规定编制。 无法表示意见——此时无声胜有声 说明审计师的审计范围受到了限制，且其可能产生的影响是重大而广泛的，审计师不能获取充分的审计证据。;在进行财务报表分析时，应当首先对公司用于衡量成功要素及风险的会计政策、估计进行辨认和评估。如： 对于实施产品差异化战略、以产品质量和产品创新作为主要竞争优势的制造业企业，与研究开发与售后服务相关的会计政策则十分关键。 对于实施成本领先战略的零售和批发业，存货管理是关键，与存货相关的会计政策（存货跌价准备、存货计价）非常重要。 对于银行等金融机构，利息与信贷风险管理是关键，因此，利息收入确认、贷款分类方法、贷款准备金计提、抵债资产处置等会计政策是重中之重。;不同公司会计政策的弹性不同，如： 研发支出是生物技术公司的成功要素，根据美国GAAP，管理层在报告研发支出时，没有会计斟酌处理权，必须全部费用化。 信贷分线管理是银行的成功要素，但在信贷产品质量和计提贷款损失准备时，管理层有较大的选择余地。 对于主要会计政策和估计存在较大灵活性的公司，分析人员应倍加小心，因为管理层有可能通过选择会计政策和估计施加重大影响。 对于主要会计政策和估计具有较强刚性的公司，分析人员应重点关注统一的会计处理方法是否符合公司的实际情况。;公司选择的关键会计政策是否与行业一致？如果不一致，原因是什么？是由于公司采取了独特的竞争战略吗？ 公司报告了低于行业水平的产品保修准备，一种解释是公司以高质量为基础展开竞争；另一种解释是公司低估了其产品保修负债。 管理层有运用会计斟酌处理权进行盈余管理的强烈动机吗？ 公司将要违反债务保证条款吗？ 经理实现建立在会计基础上的薪酬目标有困难吗？ 管理层是否拥有公司的大量股份？ 企业是否准备发行新股上市（IPO）？ 公司处于代理权争夺或工会谈判的两难境地吗？ 经理还可以作出减少税收支付或影响公司竞争者看法的会计决策。;公司改变其会计政策和估计了吗？理由是什么？这些变化会产生什么影响？ 例如，如果保修费用下降，是由于公司为提高质量而进行了大量投资了吗？ 公司过去采用的政策和估计切合实际吗？ 例如，公司是否