巴塞尔协议中的资本充足率.pdf

巴塞尔协议中的资本充足率 一、巴塞尔协议简介 巴塞尔协议第三版是一套关于银行监管的资本和流动性要求以及其他相关领域国际规则的 修改建议。这是对最初的一套监管规则即巴塞尔协议第一版所作的第二次重大更改。巴塞尔协 议第一版由巴塞尔委员会在1988 年公布。该委员会建立于1970 年代中期，当时由于各国之间 监管者缺乏协调，德国一家小型银行（Herstatt）的危机在全球金融体系中引发了震动。巴塞尔 委员会由很多工业化国家的银行监管者组成，其核心成员来源于欧洲传统的银行业大国以及美 国和日本。 巴塞尔协议不是正式的条约，委员会的成员不必完全把其规则应用于国内法律和监管中。 这方面，美国是一个著名例子。我们（美国）还没有实施巴塞尔协议第二版，因为我们的商业 银行当时正经历金融危机，所有这方面的变化都被冻结。尽管我们一直密切参与了该协议的讨 论过程，但最终是否会实施这些规则目前还不清楚。事实上，几乎没有国家会将巴塞尔协议的 每一个细节条款都付诸实施，而且，他们在实施的时候有时候会发现意想不到的解读这些规则 的方式。但不管如何，相比协议实施之前，该协议使全球对资本的要求达成更为广泛的一致。 实际上，这种一致性远远超出了巴塞尔协议委员会中代表国家的范围，因为绝大多数拥有重要 银行部门的国家都依据巴塞尔规则来制定他们的资本监管模式。 巴塞尔委员会是国际清算银行（BIS）的松散性附属组织，国际清算银行通常被认为是世界 中央银行家的俱乐部。国际清算银行向中央银行提供特定的金融服务，也充当促进中央银行之 间合作的渠道。此外，它还向巴塞尔委员会和其他几个聚焦于世界金融体系的多边机构提供支 持服务。这些机构中比较重要的有金融稳定委员会（FSB），去年，20 国集团（G20）政府的首 脑们要求该委员会承担促进全球金融稳定的任务。在这方面，它一直是巴塞尔委员会推动巴塞 尔协议第三版工作的重要顾问之一。 巴塞尔资本规则的核心反映了一种信念：必须的资本水平主要取决于银行资产的风险程度。 因为资本的存在是为了对抗风险，那么合理的推论是，承担更大的风险就需要更多的资本。重 点是在资产一方，因为负债通常是非常准确的、已知的，一笔存款或者一份债券必须按照特定 的合约条款来偿付（这与保险业形成鲜明对照，对诸如火灾之类的事件提供保护承诺，其所需 的未来成本是无法预知的）。与负债不同，银行的资产价值可能下降，偶尔也会上升。尤其是， 银行贷款可能无法偿还，证券可能违约或者在其市场价值已经下跌之后需要出售。 巴塞尔协议1： 1、资本的分类 2、风险权重的计算标准 3、1992 年资本与资产的标准比例和过渡期的实施安排 4、各国监管当局自由决定的范围。 巴塞尔协议2： 可将内容概括为三大支柱，最低资本要求、监管部门的监督检查、市场约束 巴塞尔协议3： 该改革方案主要涉及最低资本要求水平和过渡期安排。协议规定，截至2015 年1 月，全 球各商业银行的一级资本充足率下限将从现行的4%上调至6%，由普通股构成的“核心”一级 资本占银行风险资产的下限将从现行的2%提高到4.5%。此外，各家银行应设立“资本防护缓 冲资金”，总额不得低于银行风险资产的2.5%。 巴1 的缺点： 1.对银行业面临的风险理解显得比较片面，忽略了市场风险和操作风险。 2.存在某些歧视性政策，如对非OECD 成员国的风险权重歧视问题仍然存在，以及对企业 风险权重的歧视，且与国家风险权重歧视交织在一起。 3.对金融形势的适应性问题。 4.全面风险管理问题。 巴2 的进步： 1 监管框架更完善与科学 2 风险权重的计量更准确。 3 风险认识更全面。 4 新资本协议的主要创新——内部评级法（TheInternationalRatingsBasedApproach，简 写为IRB）。 巴2 的不足： 1 主权风险问题。 2 风险权重问题。 3 计量方法的适用性问题。 巴3 的忧虑： 1 加强银行对高风险业务的控制可能会迫使银行减少贷款，而这些贷款正是经济增长的” 助推剂”。 2 新规在是否能够防止危机再次发生方面仍然存在不确定性，同时由于措施分阶段实施的 时间很长，未来各国或许还将放宽限制。 内部评级法： 所谓IRB 法就是以银行对重大风险要素的内部估计值作为计算资本的主要参数。从而极大 的提高了资本