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财务管理原理-第9章 第9章 长期筹资 本章学习要点： 股票筹资 债券筹资 认股权证筹资 融资租赁 可转换债券 * 财务管理原理-第9章 * [课前阅读材料] 京东方公司的资金缺口如何解决？ 讨论题： 企业在生产经营过程中会遭遇长期资金短缺，其资金短缺该如何来解决呢？ 京东方公司采取的是向银行借款。此外，还有那些长期融资方式？每种筹资方式的使用条件和程序如何？各有什么利弊？究竟哪一种筹资方式最为合理？ * 财务管理原理-第9章 * 9.1股票筹资 根据《股票发行与交易管理暂行条例》的规定，任何股份有限公司公开发行股票，必须符合下列一般条件： （1）发行人是具有股票发行资格的股份有限公司，包括已经依法设立的股份有限公司和经批准拟设立的股份有限公司。 （2）生产经营符合国家产业政策。 （3）发行的普通股限于一种，同股同权。 （4）发起人认购的股本数额不少于公司拟发行股本总额的35％。 （5）公司拟发行的股本总额中，发起人认购的部分不少于人民币3000万元，但国家另有规定的除外。 （6）发行后公司的股本总额将不少于人民币5000万元。 （7）向社会公众发行的部分不少于拟发行的股本总额的25％，其中公司职工认购的股份数额不得超过拟向社会公众发行的股份总额的10％；公司拟发行的股本总额超过人民币4亿元的，证监会按照规定可以酌情降低向社会公众发行的部分的比例，但是最低不少于公司拟发行的股