市场营销特险(建信通)融资模式.pptxVIP

基于工程总承包的特险（建信通）融资模式;一、特险融资模式的核心;二、特险融资模式简述;三、模式优势;1、各参与方关系图;2、特险融资模式结构图;;采用特险融资模式需要满足以下条件： 业主方与总承包方签订了总承包合同； 业主方向总承包方提供不少于签约合同总额15%的预付款； 业主方向总承包方提供如下类型的、有效的付款担保（有效的标志是通过中信保承保审批） 由业主或其母公司或第三方企业开具的连带责任担保函，业主方股东个人开具的连带责任保证函；和/或 国际知名银行开具的银行保函（一般要求国际排名前1000名）；和/或 项目本身可处置的资产抵押（如项目土地及建筑物等，要求所在国法律支持该资产可向中国公司抵押）；和/或 业主方所拥有的其他资产抵押或股权质押等。 ;1、预付款 签约合同额的15%，合同签署后、工程开工前7天一次性支付（或按合同约定支付）； 2、信保保费 以承保额度（合同总额扣除预付款部分）为基数，特险模式的保费费率一般为3%左右，衍生到中长期的年化保费不超过1%（最终以中信保核定的保费费率为准）。保费需由业主承担。 保费支付有以下两种建议方案： a.业主方在收到总承包方转发的保费通知书后，按保费通知书规定的金额和时间支付给总承包方，再由总承包方支付给中信保。该方案优点是无保费的融资费用，对成本有利，缺点是增加业主的资金压力。 b.将保费纳入总承包价格中，由总承包方先行垫付，通过工程款收回。该方案优点是缓解业主资金压力，缺点是会稍微增加融资成本。 ;3、垫资利率及垫资服务费 由于银行对承包商的放款额度并非是除预付款之外的全部剩余合同额，而是有一个折扣，一般为85%~90%。 故承包商垫资资金来自两部分：一是银行贷款（占垫资部分的85%~90%），另外为十四局自有资金（占垫资金额的8.5%~12.75%），如下图所示。 ;3、垫资利率及垫资服务费 业主需对承包商垫资资金（包括银行放贷金额及承包商自有资金）承担垫资利息。 其中，垫资利息的利率为银行实际贷款利率，最终以银行核定的利率为准，一般美元年利率为6M LIBOR+3.00%~3.5%（因国别不同略有差???）。利息的支付有两种方案： a、在银行收息日之前单独向总承包方支付垫资利息。该方案的优点是无 “利滚利”情况，对降低成本稍微有利；缺点是增加业主的资金压力。 b、将垫资利息纳入每期工程账单，大部分通过银行融出。该方案的优点是缓解业主资金压力，缺点是会稍微增加融资成本。 ;建设期间资金流向路径见下图。 ;当项目建成还款时，还款期资金流向见下示意图。;为满足中信保的审批，除提供有效的担保措施外，还需要业主提供以下资料： （1）项目立项资料，包括项目简介、背景资料、审批文件等； （2）项目可研报告（含技术及经济可行性），重点要包含经济收益的计算及分析； （3）担保方经审计的近三年的财务报表。;1、缅甸坎塔亚中心项目（KanTharyar Centre Project） 本项目位于仰光市中心最好的商业区，靠近美丽的皇家湖，可远眺举世闻名的仰光大金塔，是集商业、公寓、写字楼、酒店等业态为一体的综合性房地产开发项目，目的是建设成为缅甸仰光地标性建筑。 项目占地面积 3.53英亩，总建筑面积约11万平米，由两层地下室、四层商业裙楼和三幢塔楼组成。三幢塔楼分别是5A级写字楼（22层），酒店式公寓（23层）和五星级酒店（20层）。 项目开发公司为亚洲缅甸星耀投资有限公司（此公司是由星耀集团与缅方成立的合资公司，星耀集团占65%的股份）。 水电十四局作为工程总承包商与开发公司就三栋塔楼分别签署了合同，合同金额分别为4500万美元、4750万美元和6750万美元，合计1.6亿美元。 ;缅甸坎塔亚中心项目（KanTharyar Centre Project） ;2、老挝磨丁经济开发专区项目 老挝磨丁经济开发专区是昆明-曼谷国际大通道进入老挝的第一站，也是老挝和中国之间唯一的国家级一类陆路口岸，位于中国西双版纳-老挝琅勃拉邦-泰国清迈旅游环线的中心位置。 项目开发公司为老挝磨丁经济专区开发集团有限公司，此公司法人代表是老挝总理府正式下文成立的老挝磨丁经济特区管理委员会的主席，也是云南海诚实业集团董事长。 水电十四局参与了其中的商业金融中心项目及旅游度假区公路项目两个子项目的建设，签约合同金额分别为1亿美元和5000万美元。 ;老挝磨丁经济专区项目-金融中心;老挝磨丁经济专区项目-国际公园内公路;建信通与建信融;五大融资模式 BOT、PPP、TOT、TBT、BT;1、BOT（Bulid-Operate-Transfer）即建造－运营－移交方式;PPP模式是一种优化的项目融资与实施模式，以各参与方的“双赢”或“多赢”作为合作的基本理念，一般而言，PPP 融资模式主要应用于基础设施等公共项目。首先