国资管理的改革专题二金融国资管理共40页.pptVIP

一、金融国资有多少? 据统计,目前我国共有各类金融企业近8000家,我国包括 央行资产在内的金融资产总量已经达到80多万亿元,约占 GDP的3倍,已从10年前的占世界金融资产总量份额的 1%,上升至4%-5% 金融国资的政府管制 a政府绝对控股:我国金融资本总额约24万亿元,其中,国 有资本占全部金融资本的65%以上 口中央直接管理的金融国资份额占绝大比例:到2019年12月 底,36家中央管理的金融企业国有资本总额约为145万亿 地方国有金融企业国有资本仅为2000亿元,中央金融企业资 本占全部国有金融资本的88%。 协和学院《国有资产管理》课程  在国际金融危机中,具有国资背景的中资金融机 构再次表现出其独特的优势,在2019年全球银行 市值排行榜上,中国工商银行、中国建设银行 中国银行包揽世界前三名;金融机构的高额利润 也令人垂涎:2019年,仅工、农、中、建四大国 有控股银行净利润总额超过3000亿元,约占当年 国资委下属138家中央企业净利润总额的一半。 协和学院《国有资产管理》课程  二、金融国资管理的体制变迁 计划经济体制下:中国人民银行既是国有金融资产的经营 者,也是金融业务的行政监管者,承担着“老板+婆婆 的职能。 1978-上个世纪90年代中期,金融体制改革步伐缓慢:国 有金融企业根本没有所谓的“出资人”或“所有者”的概 念,金融国资实际上由国务院集中管理,清产核资等基础 管理工作由国有资产管理局负责,国资局隶属财政部。银 行资本金的补充也大都来自财政部。 在2019年的机构改革中,国有资产管理局被撤销,金融国 资的基础管理职能由财政部金融司负责。同年,中央金融 工委成立,统一行使中央金融机构的人事权 协和学院《国有资产管理》课程  这个阶段,实际形成了金融工委管人事、财政部 管财务、央行管业务、计委管投资的“多龙治水′ 局面。此后,金融工委被撤销,主要人员划入银 监会,有关央属金融机构的中共组织关系管理分 別放在银监会、证监会、保监会,原外部监事会 成为金融机构的内设机构。 协和学院《国有资产管理》课程  2019年,国务院国资委成立,负责对国有非金融 企业履行出资人职责,但对国有金融企业的出资 人代表由谁来担任,一直没有明确说法。当前的 实际情况是,财政部与中央汇金都不程度地承担 了中央直属金融国资出资人职责,而国资委也通 过产融结合的方式一定程度上控制了部分金融国 资 协和学院《国有资产管理》课程  长期以来,财政部负责金融类企业国有资产基础 管理工作,履行着出资人的一部分职能;此外 财政部通过发行特种国债向银行补充资本金,理 论上成为当时绝大多数国有金融机构的出资人。 例如,2019年财政部发行了2700亿乙元特种国债 为四家国有银行补充资本,并成立四大资产管理 公司。 协和学院《国有资产管理》课程  中央汇金的成立是加入WTo后金融体制改革的产物 a2019年12月16日,中央银行用外汇储备资产注册成立了中 央汇金公司,对国有重点金融企业进行股权投资。 2019年底,中央汇金利用外汇储备为中国银行、建设银行进行 了注资,帮助它们成功股改产实现了上市。从此,中央汇金 路过关斩将,先后注资近5000亿元,控股了建设银行、中国银 行、交通银行、工商银行、光大银行、农业银行、国家开发银 行等国内主要国有控股银行,同时,还直接或间接控股、参股 了宏源证券、银河证券、国泰君安等十家左右的证券公司。中 央汇金管理着全国近50%的国有金融资本,与财政部平分秋色 协和学院《国有资产管理》课程  我国金融国资管理体制经过多次改革与调整,至 此,实际上形成由财政部与中央汇金共同担任金 融国资出资人代表的局面,同时,国资委也通过 产融结合掌控一部分金融资本。 协和学院《国有资产管理》课程  三、《企业阕资法》再留悬念 谁适合担任金融国资的出资人,各方分歧很大 口财政部认为由自己担任金融国资的出资人既符合现 实情况,也符合国际惯例 口中央汇金认为自己担当出资人最能体现市场化原则 a而国资委认为自己担任出资人符合“产融结合”的 发展趋势。 协和学院《国有资产管理》课程  财政部曾经抛出三种不同的方案: 口第一种方案在财政部金融司的基础上,将其发展成 为我国金融国资的出资人,这种方案改革成本最小。 口第二种方案是,由财政部主导成立金融国资委,将 中央汇金也纳入其中 a第三种方案在承认中央汇金现有独立地位的条件下, 设立一个“小金融国资委”,只将财政部下属的金 融企业纳入其中。 协和学院《国有资产管理》课程