遭挤兑两年后分析北岩银行危机原因及启示.pdfVIP

话 题 Topic Reason and Revelation for Northern Rock Bank Crisis 34 遭挤兑两年后分析北岩银行危机原因及启示 F I N A N C I A L 林跃武 M A N A 编者按:英国北岩银行(Northern Rock plc ，亦称诺森罗克银行，以下简称“北岩 G E M 银行)一直是英国东北部地区两家富时指数 100(FTSE 100)公司之一，是英国国内 E N T 的第五大抵押贷款机构。2007 年9 月14 日、15 日和17 日，北岩银行发生了挤兑 A N D 事件，这是自 1866 年以来英国的银行首次出现挤兑，也是“次级债风波”影响欧洲 R 金融业的标志性事件。 E S E A 上海建设金融中心学习组成员一行于2009 年 11 月至 12 月在牛津大学、英 R C H 国金融监管局、伦敦金融城及各种金融机构先后听取了数十位专家、教授有关金融 中心建设的历史现状与发展、金融监管的模式、各种金融机构运行、金融危机起源 与防范和金融市场的概况等讲座。专家们分析了有关北岩银行在2007 年9 月遭 挤兑案例的相关原因及事后英国监管部门所采取的监管完善措施，使学习组成员 深受启发，由此开展了对我国商业银行经营管理和金融监管的思考。 话 题 Topic 一、北岩银行遭挤兑的原因分析 融危机的情况下，三方很难及时、紧 性的评价。对于像北岩银行那样的 （一）“次贷风波”是北岩银行遭 密地合作。二是缺乏对金融危机有 业务经营模式，作为中央银行的英 挤兑的外部环境因素 序处理的制度安排。当北岩银行遭 格兰银行并没有警示。相反，直到 北岩银行作为一个资产负债率 受挤兑时，英国金融管理三巨头反 2007 年4 月份，英格兰银行在其关 低、发展迅速、被英国人视作好银行 应迟钝。如果在危机初现时刻，三方 于系统金融风险的评估报告中，依 的金融企业却在英国遭到了挤兑， 就采取迅速一致的有效手段来处 然对英国金融体系表达过分乐观的 外部原因在于“次贷风波”引发了市 理，那么北岩银行也不至于连续多 观点。二是英格兰银行没有灵活地 场担忧。尽管北岩银行在美国次级 天被挤兑。