国有上市公司财务管理及解决对策_0.docVIP

国有上市公司财务管理及解决对策 1国有上市企业财务管理相关理论基础 1.1企业集团概念。公司之间的相互联系最早是在欧美建立的。在19世纪末和20世纪初，一些美国公司采用企业联盟方法，利用特定类型产品的绝对市场竞争优势来垄断市场。卡特尔（Cartel）是一种控制此类产品的生产和价格的法规，但在生产管理和财务管理中彼此独立又互不干扰，属于一种典型企业形式。而中国企业集团是从1980年开始的，中国政府提出要促进企业经济一体化。1991年12月，国发[1991]71号文件《关于选择一批大型企业集团进行试点的请示》标志着中国企业集团标准化发展阶段的开始。本文研究了企业集团在学术界的内涵和核心特征，对企业集团的意义进行了如下描述：一些具有独立法人资格的企业，在经济全球化中更具竞争力。企业之间的竞争，通过规模经济、混合经营、保险形成企业联盟，确保企业的长期发展并通过资产或合同建立联系。1.2财务管理相关概念。1.2.1集权型。在经济全球化的市场环境下，企业之间的竞争日趋激烈。市场上许多企业都在追求集中决策权的经营模式，充分发挥了企业集团的整体优势，提高了企业的竞争力和抗风险能力。企业可以通过并购、重组等方式组建大型企业集团。在中国，大多数大型企业集团都采用集中式财务管理模式。1.2.2分权型。虽然中国的大部分企业集团采用了集中式财务管理模式，但外国企业则没有。如果当前的运营和管理过程中子公司数量众多，而母公司的管理又过大，无法达到集中能源的效果。在企业集团健康可持续发展的背景下，混合化的财务管理体系应运而生。1.2.3混合。型混合财务管理模型通过母公司和子公司之间权利的合理定义，将“集中化”和“混合化”结合在一起，它集合了集中式财务管理模型和混合式财务管理模型。该模型的优点在于不仅可以使公司集团的财务监管功能发挥生产管理和财务管理的核心作用，而且可以快速响应市场变化。在混合财务管理方式下，母公司提供自主操作和权力下放协助，采用适当的集中权力，完善内部控制系统，确保系统在信息收集方面的完整性。 2中煤新集能源股份有限公司财务管理现状分析 2.1集团简介。中煤新集能源股份有限公司是一家成立30年的国有大型煤电一体化企业，公司于1997年在上海证券交易所成功上市。公司由7家独立子公司构成，其中三家主营煤炭开采加工、一家火力发电企业、一家餐饮住宿类服务企业、一家科技服务类企业、一家商务服务类企业、一家煤炭交易类商贸企业和一家售电公司。可以说公司下设公司涉及的行业较多，集团公司的财务管理模式是混合式管理模式，主要对主营业务的煤炭和电力业务进行了业务规范，对非煤电业务的规范均参照煤电业务执行。2.2集团财务管理现状。自2010年以来，中煤新集能源股份有限公司在财务管理的混合化方式下，其所有财务管理活动均以集团企业为决策中心，各分子公司只是各种决策的执行机构，没有决策权。2.2.1投资管理。在混合的财务管理方式下，集团公司的每个子公司都没有任何项目投资决策权。集团负责系统化的可行性研究、履行决策和实施责任，并实行责任制。同时，投资计划应以集团的长期战略计划为指导，坚持以预算管理为中心，投资计划应在年度资本预算之内，其中也包括必要的投资。集团需要对投资进行严格的审批程序。2.2.2融资管理。中煤新集能源股份有限公司的融资由集团公司的财务部门管理。融资管理包括信贷管理，银行融资贷款管理和担保管理。无论每个分支机构需要多少资金，都必须在年度预算时，向集团提交细项进行审批。中煤新集公司的融资决策需要向集团备案，在对外融资不足的情况下，集团会给予支持并授予决策担保权。必要时财务部门会提出意见，并由董事会会议决定。中煤新集公司的融资决策需要向集团备案，在对外融资不足的情况下，集团会给以支持。2.2.3资金管理。中煤新集能源股份有限公司基金管理的核心内容是资金集中管理，包括以下七个方面：资金预算管理、资金结算管理、资金运用管理、账户集中管理、结算集中管理以及银行关系管理。资本预算管理作为重要的管理工具，贯穿于中煤新集能源股份有限公司集中财务管理的全过程。中煤新集能源股份有限公司预算的编制是按照程序进行的。同时，要实现高度的资金集中管理，并严格控制大笔资金支出的数量和频率，各子公司只能存有少数的预算编制和预算报告权，大量资本应是集团本部持有。收支管理也是中煤新集能源股份有限公司的重要组成部分。所有资金必须按预算支付，并且严格执行每笔资金。其次，中煤新能源股份有限公司各子公司的账目由本集团管理，银企直联的网上银行系统结合“收支两条线”管理实施，这样每个子公司的收入帐户余额都将自动转移，当预算资金用完时，这些资金可以由集团的支出帐户统一分配。 3中煤新集能源股份有限公司财务管理问题分析 通过以上讨论，目前的财务管