商品期货套期保值业务管理制度.doc

商品期货套期保值业务管理制度 第一条 为了规范公司的商品期货套期保值业务，充分发挥期货套期保值功能，有效控制和防范期货套期保值风险，根据商品交 易所有关期货交易规则、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》、《深圳证券交易所创业板上市公司规范运作指引》及《公司章程 》的规定，制定本管理制度。 第二条 本制度适用于公司及公司全资子公司、控股子公司（以下统称“子公司”）的期货套期保值操作及其管理，子公司从事 期货套期保值业务需经公司董事会批准，并按照本制度执行。 第三条 公司进行商品套期保值业务以规避经营中的商品价格风险为目的，不得进行投机和套利交易。原则上，公司只能从事产 品生产所需原材料的期货套期保值。因公司生产经营范围或产品变动导致原材料有所变动的，以公司实际所需原材料为准。 第四条 期货套期保值业务的管理原则： （一）公司进行商品期货套期保值业务，只能在场内市场进行，不得在场外市场进行； （二）公司进行商品期货套期保值业务应当与公司采购、库存和销售现货量相匹配，套期保值持仓时间应与公司原料采购计划、 产品库存时间以及生产销售计划相匹配，原则上不超过现货合同时间； （三）应当以公司名义设立套期保值交易账户，不得使用他人账户进行套期保值业务； （四）公司应当具有与商品期货套期保值业务的交易保证金相匹配的自有资金，不得使用募集资金直接或者间接进行套期保值业 务。公司应当严格控制套期保值业务的资金规模，不得影响公司正常经营。 第五条 开展套期保值业务的基本条件： 当市场出现明显的单边行情时，即现货市场和期货市场的价格出现比较明显的上涨或下跌时，公司才可以介入期货市场做套期保 值；对于市场中的盘整行情，即现货市场和期货市场价格比较稳定时，公司不开展套期保值业务。 第二章 审批权限及信息披露 第六条 公司年度期货套期保值额度按照《公司章程》、《对外投资管理制度》中所规定的审批权限提交公司董事会或股东大会 批准。 第七条 公司进行期货套期保值业务应严格按照《深圳证券交易所创业板股票上市规则》、《深圳证券交易所创业板上市公司规 范运作指引》、《公司章程》的相关规定履行信息披露义务。 第八条 公司为进行套期保值而指定的商品期货的公允价值减值与被套期项目的公允价值变动加总，导致合计亏损或者浮动亏损 金额每达到公司最近一年经审计的归属于公司股东净利润的10%且绝对金额超过1,000万元人民币的，应当在两个交易日内向深圳证券 交易所报告并公告。 第三章 授权制度 第九条 公司与期货经纪或代理机构订立的开户合同应按公司